Exel Oyj:n osavuosikatsaus 1.1. - 30.6.2008
EXEL OYJ OSAVUOSIKATSAUS 24.7.2008 klo 11.00 1 (12)
EXEL OYJ:N OSAVUOSIKATSAUS 1.1. - 30.6.2008 Yhteenveto - Liikevaihto pieneni 48,9 (57,5) miljoonaan euroon vuoden 2008 ensimmäisellä vuosipuoliskolla ollen 15,0 prosenttia alhaisempi kuin vuoden 2007 vastaavalla ajanjaksolla - Liikevaihto vuoden toisella vuosineljänneksellä oli 24,8 (28,7) miljoonaa euroa - Liiketappio vuoden 2008 ensimmäisellä vuosipuoliskolla -4,3 miljoonaa euroa verrattuna 6,2 miljoonan euron liikevoittoon edellisvuoden ensimmäisellä vuosipuoliskolla, eli -8,8 % (+10,8 %) liikevaihdosta sisältäen -7,3 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä - Liiketappio vuoden toisella vuosineljänneksellä oli -5,6 (+2,7) miljoonaa euroa eli -22,7 % (+9,3 %) liikevaihdosta sisältäen -7,3 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä - Heikommat markkinaolosuhteet Exel Compositesin osalta johtivat toisella vuosineljänneksellä liikevoiton laskuun, joka oli 1,8 (4,5) miljoonaa euroa sisältäen -1,1 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä - Exel Sports Brandsin epätyydyttävä kehitys jatkui ja liiketappio oli -7,6 (-1,8) miljoonaa euroa sisältäen -6,6 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä - Exel Sports Brandsin Outdoor-liiketoiminnan myynti astui voimaan 1.6.2008 - Laimennettu osakekohtainen tulos oli -0,31 (0,36) euroa - Konsernin koko vuoden 2008 liiketuloksen ennen veroja odotetaan olevan negatiivinen. Liiketuloksen ennen veroja odotetaan olevan positiivinen vuoden 2008 toisella vuosipuoliskolla. Toimitusjohtaja Vesa Korpimies: “Toisella vuosineljänneksellä Exel keskittyi toimintojen uudelleenjärjestelyyn mukaan lukien Exel Sports Brandsin Outdoor-liiketoiminnan myynti. Liiketoimintakauppa astui voimaan 1.6.2008. Olemme tyytyväisiä, että Exelin tuotemerkillä myytäville sauvoille löytyi hyvä koti. Lisensiointisopimus takaa Exel-merkkisten sauvojen olemassaolon ja jakelun urheiluvälinemarkkinoilla. Exel pystyy nyt keskittymään avainliiketoimintaansa eli Exel Compositesiin. Tuulienergiasegmentin myynnin odotettu pieneneminen ja heikommat olosuhteet rakennusteollisuudessa ja standardikomposiittiprofiilimarkkinoilla vaikuttivat Exel Compositesin kannattavuuteen negatiivisesti toisen vuosineljänneksen aikana. Pitkällä tähtäimellä komposiittimateriaalien odotetaan edelleen valtaavan muiden materiaalien kuten metallien ja puun markkinaosuuksia. Keskitymme voimallisesti myyntiin ja uusien sovellusten kehittämiseen edistykselliselle komposiittiprofiilimarkkinalle. Samanaikaisesti olemme aloittaneet kustannusten pienentämiseen tähtäävän ohjelman sekä tiukan kustannuskontrollin kaikissa konsernin yksiköissä tavoitteena kannattavuuden palauttaminen. Näiden toimenpiteiden avulla uskomme kannattavuutemme positiiviseen kehitykseen ja että teemme positiivisen tuloksen vuoden toisella vuosipuoliskolla.” KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT, milj. euroa (tilintarkastamaton) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.4. - | 1.4. - | | 1.1. - | 1.1. | | 1.1. - | | | | | | | - | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6. | 30.6. | Muutos | 30.6. | 30.6. | Muutos | 31.12. | -------------------------------------------------------------------------------- | Milj. euroa | 2008 | 2007 | % | 2008 | 2007 | % | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 24,8 | 28,7 | -13,5 | 48,9 | 57,5 | -15,0 | 113,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | -5,6 | 2,7 | -311,5 | -4,3 | 6,2 | -169,4 | 4,8 | -------------------------------------------------------------------------------- | % | -22,7 | 9,3 | | -8,8 | 10,8 | | 4,2 | | liikevaihdost | | | | | | | | | a | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden | -3,6 | 1,9 | -284,0 | -3,7 | 4,3 | -186,4 | 2,01 | | tulos | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 17,2 | 26,2 | -34,4 | 17,2 | 26,2 | -34,4 | 23,5 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korollinen | 30,7 | 32,3 | -5,1 | 30,7 | 32,3 | -5,1 | 27,9 | | nettovelka | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitettu | 53,3 | 62,5 | -14,7 | 53,3 | 62,5 | -14,7 | 56,3 | | pääoma | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman | -71,2 | 29,5 | | -36,1 | 33,6 | | 8,4 | | tuotto, % | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitetun | -34,3 | 19,1 | | -15,7 | 22,0 | | 7,3 | | pääoman | | | | | | | | | tuotto, % | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuusa | 24,5 | 31,9 | | 24,5 | 31,9 | | 31,3 | | ste, % | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Velkaantumisa | 178,4 | 123,5 | | 178,4 | 123,5 | | 118,4 | | ste, % | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | 0,16 | | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | | euroa | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | 0,16 | | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | | laimennettu, | | | | | | | | | euroa | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma | 1,44 | 2,12 | | 1,44 | 2,12 | | 1,98 | | pääoma/osake, | | | | | | | | | euroa | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- IFRS-RAPORTOINTI Exel siirtyi vuoden 2005 alusta kansainvälisten IFRS-standardien mukaiseen tilinpäätösraportointiin. Tämä osavuosikatsaus on laadittu IFRS-standardien kirjaamis- ja arvostusperiaatteiden mukaisesti, jotka ovat samat kuin vuoden 2007 tilinpäätöksessä. TULOSKEHITYS Huhti-kesäkuun 2008 liikevaihto oli 24,8 (28,7) miljoonaa euroa. Exel-konsernin liikevoitto pieneni huhti-kesäkuun aikana edellisvuoteen verrattuna 2,7 miljoonasta eurosta -5,6 miljoonaan euroon. Tammi-kesäkuussa 2008 konsernin liikevaihto pieneni edellisvuoteen verrattuna 15,0 prosenttia 48,9 (57,5) miljoonaan euroon. Pienentynyt myynti johtui pääasiallisesti tuulienergiasegmentin myynnin heikentymisestä sekä Saksassa sijainneen Plastics-liiketoiminnan myynnistä toukokuussa 2007. Lisäksi Yhtiö kärsii edelleen muiden segmenttien, erityisesti rakennusteollisuuden, heikosta markkinatilanteesta. Konsernin liikevoitto tammi-kesäkuussa pieneni edellisvuoteen verrattuna -4,3 (+6,2) miljoonaan euroon. Liikevoiton prosentuaalinen osuus liikevaihdosta oli -8,8 % (10,8 %). Myynnin pieneneminen ja kiristynyt hintakilpailu vaikuttivat negatiivisesti Exel Compositesin liikevoittoon. Lisäksi Exel Sports Brandsin toiminta oli edelleen tappiollista. Ensimmäisen vuosineljänneksen osavuosikatsauksessa Exel ilmoitti, että järjestelykuluja koskeva varaus kirjataan vuoden 2008 toiselle vuosineljännekselle, ja että sen arvioitiin olevan korkeintaan noin seitsemän miljoonan euron tasolla. Toisella vuosineljänneksellä kirjattiin -6,6 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä Exel Sports Brandsin varastoihin ja käyttöpääoman alaskirjauksiin sekä uudelleenjärjestelykustannuksiin, -1,1 miljoonaa euroa liittyen lähinnä Exel Compositesin Exel Sports Brandsille tekemään alihankintaan sekä Exel Compositesin tuulienergiasegmenttiin ja +0,4 miljoonaa konsernitason varauksia sekä varastojen sisäisiä katteita. Konsernin nettorahoituskulut katsauskaudella olivat -0,8 (-0,5) miljoonaa euroa. Pääsyy nettorahoituskulujen kasvuun oli USD:n ja AUD:n heikentymisestä johtuneet kurssitappiot. Konsernin tulos ennen veroja oli -5,1 (+5,7) miljoonaa euroa ja tilikauden tappio verojen jälkeen -3,7 (+4,3) miljoonaa euroa. Osakekohtainen tulos oli -0,31 (0,36) euroa. Sijoitetun pääoman tuotto oli -15,7 (22,0) prosenttia. TASE Konsernin taseen loppusumma katsauskauden lopussa oli 70,3 (82,3) miljoonaa euroa. Konsernin oma pääoma oli 17,2 (26,2) miljoonaa euroa ja omavaraisuusaste 24,5 (31,9) prosenttia. RAHAVIRTA JA RAHOITUS Liiketoiminnasta kertynyt rahavirta oli +0,4 (-2,2) miljoonaa euroa vuoden toisella neljänneksellä. Katsauskauden lopussa konsernin rahavarat olivat 5,4 (4,0) miljoonaa euroa. Korollista vierasta pääomaa oli 36,1 (36,3) miljoonaa euroa, josta lyhytaikaisen vieraan pääoman osuus oli 10,8 (10,5) miljoonaa euroa. Korolliset nettovelat olivat 30,7 (32,3) miljoonaa euroa ja nettovelkaantumisaste oli 178,4 (123,5) prosenttia. INVESTOINNIT JA POISTOT Konsernin bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen katsauskaudella olivat 0,7 (1,2) miljoonaa euroa. Käyttöomaisuuden poistot tilikauden aikana olivat 2,3 (2,1) miljoonaa euroa. HENKILÖSTÖ Exel-konsernin palveluksessa 30.6.2008 oli yhteensä 537 (566) henkilöä, joista 235 (256) kotimaassa ja 302 (310) ulkomailla. Keskimääräinen henkilöstömäärä katsauskauden aikana oli 563 (571). Henkilökunnan määrän pieneneminen sekä kotimaassa että ulkomailla johtuu Exel Sports Brandsin Outdoor-liiketoiminnan myynnistä. MUUTOKSET KONSERNIRAKENTEESSA Exel myi Sportsin Outdoor-liiketoiminnan Suomessa ESB Sports Oy:lle ja Saksassa Karhu Sports GmbH:lle 1.6.2008. Yhtiöt ostivat liiketoimintakaupalla Outdoor-liiketoiminnan, siihen liittyvät varastot sekä tilauskannan. Kauppaan sisältyi myös pitkäaikainen lisenssisopimus, johon kuuluu Exel-tuotemerkin lisäksi mm. Nordic Walker- ja Nordic Blader -tuotemerkkien käyttö tietyissä tuoteryhmissä. Outdoor-liiketoiminnan henkilökunta Suomessa (9 henkilöä) ja Saksassa(17 henkilöä) siirtyi ostajayhtiöiden palvelukseen vanhoina työntekijöinä. Jäljelle jäänyt salibandyliiketoiminta on järjestelty omaksi liiketoiminnakseen Exel-konsernin sisällä. Liiketoimintakaupan tuotto käsitellään IFRS-standardin 18 mukaisesti perustuen toteutuvaan rahavirtaan. MUUTOKSET KONSERNIJOHDOSSA Vesa Korpimies aloitti Exel Oyj:n toimitusjohtajana 10.4.2008. Konsernin eri yksiköissä on tehty seuraavat nimitykset: Richard Thomas (toimi aikaisemmin yksikön controllerina) on nimitetty Exel Composites UK:n johtajaksi, Josef Lanzmaier (aikaisemmin yksikön tekninen johtaja) Exel Composites GmbH:n toimitusjohtajaksi, Ken Smith (aikaisemmin Brisbanen yksikön johtaja) Exel Composites Chinan toimitusjohtajaksi ja Timo Lepistö (aikaisemmin myyntijohtaja) Exel Sports Oy:n toimitusjohtajaksi. LIIKETOIMINTASEGMENTIT Konsernin toiminta jakaantuu ensisijaisen segmenttijaon mukaan kahteen liiketoimintasegmenttiin: Exel Compositesiin ja Exel Sports Brandsiin. Exel Composites Exel Compositesin segmenttikohtaiset tunnusluvut katsauskaudelta ovat: -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.4.- | 1.4. - | Muutos | 1.1. - | 1.1.- | Muutos | 1.1.- | -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6. | 30.6. | % | 30.6. | 30.6. | % | 31.12. | -------------------------------------------------------------------------------- | Milj. euroa | 2008 | 2007 | | 2008 | 2007 | | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 2,29 | 27,6 | -16,8 | 44,7 | 54,3 | -17,7 | 104,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | 1,8 | 4,5 | -60,2 | 4,7 | 8,8 | -46,7 | 15,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | % | 7,8 | 16,2 | | 10,5 | 16,1 | | 14,6 | | liikevaihdost | | | | | | | | | a | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö | 495 | 499 | -0,8 | 497 | 503 | -1,2 | 500 | | keskimäärin | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- Exel Compositesin liikevaihto vuoden toisella neljänneksellä pieneni 16,8 prosenttia verrattuna edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon 22,9 (27,6) miljoonaan euroon. Pienentynyt myynti johtui pääasiallisesti tuulienergiasegmentin hankintakäytäntöjen muutoksesta sekä Saksassa sijainneen Plastics-liiketoiminnan myynnistä. Lisäksi muidenkin segmenttien markkinatilanne heikkeni, erityisesti rakennusteollisuudessa johtuen osaksi uusien rakennusprojektien lykkääntymisestä. Hintakilpailu kiristyi edelleen toisella vuosineljänneksellä. Liikevoitto pieneni 1,8 (4,5) miljoonaan euroon. Myynnin pieneneminen ja kiristynyt hintakilpailu vaikuttivat negatiivisesti Exel Compositesin liikevoittoon. Toisella vuosineljänneksellä kirjattiin -1,1 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä liittyen lähinnä Exel Compositesin Exel Sports Brandsille tekemään alihankintaan sekä tuulienergiasegmenttiin. Exel Sports Brands Exel Sports Brandsin segmenttikohtaiset tunnusluvut katsauskaudelta ovat: -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.4.- | 1.4. - | Muuto | 1.1. - | 1.1.- | Muutos | 1.1.- | | | | | s | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6. | 30.6. | % | 30.6. | 30.6. | % | 31.12. | -------------------------------------------------------------------------------- | Milj. euroa | 2008 | 2007 | | 2008 | 2007 | | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 2,4 | 2,2 | 10,5 | 5,6 | 5,9 | -5,6 | 13,6 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | -7,6 | -1,8 | -330, | -8,9 | -2,5 | -262,5 | -10,7 | | | | | 5 | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | % | -316,6 | -81,3 | | -160,5 | -41,8 | | -78,1 | | liikevaihdost | | | | | | | | | a | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö | 43 | 46 | -6,5 | 47 | 49 | -4,1 | 49 | | keskimäärin | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- Exel Sports Brandsin Outdoor-liiketoiminta myytiin 1.6.2008. Sen jälkeen liiketoiminta muodostuu ainoastaan salibandyliiketoiminnasta. Exel Sports Brandsin liikevaihto vuoden toisella neljänneksellä kasvoi 10,5 prosenttia edellisvuodesta 2,4 (2,2) miljoonaan euroon. Exel Sports Brandsin liiketappio oli -7,6 (-1,8) miljoonaa euroa. Toisen vuosineljänneksen aikana kirjattiin -6,6 miljoonaa euroa kertaluonteisia eriä, jotka koostuivat varastojen ja käyttöomaisuuden alaskirjauksista sekä järjestelykuluja koskevasta varauksesta. OSAKE JA OSAKEPÄÄOMA Kesäkuun lopussa Exelin osakepääoma oli 2 141 431,74 euroa ja osakkeiden lukumäärä 11 896 843. Yhtiön osakepääoma ei ole muuttunut katsauskauden aikana. Osakekannan markkina-arvo katsauskauden päätöskurssilla oli 86,8 (192,5) miljoonaa euroa. Osakkeita vaihdettiin katsauskauden aikana 719 190 (3 551 182), mikä vastaa 6,0 (29,8) prosenttia keskimääräisestä osakemäärästä. Katsauskauden aikana yhtiön osakkeen ylin kurssi oli 12,20 (16,70) euroa ja alin kurssi 6,87 (12,50) euroa. Osakkeen päätöskurssi oli 7,30 (16,18) euroa ja katsauskauden keskikurssi 9,37 (14,05) euroa. LIPUTUSILMOITUKSET Yhtiölle ei ole tehty ilmoituksia omistusosuuden muuttumisesta. LÄHIAJAN RISKITEKIJÄT Merkittävimmät riskit koskevat markkinakysyntää eräissä Exel Composites -liiketoiminnan segmenteissä, kuten rakennusteollisuudessa, telekommunikaatiossa ja tuulienergiassa. Raaka-ainekustannukset ja muut hinnannousut saattavat vaikuttaa kannattavuuteen negatiivisesti. Valuuttakurssivaihteluilla ja lisääntyvällä hintakilpailulla saattaa myös olla negatiivinen tulosvaikutus. TULEVAISUUDEN NÄKYMÄT Maailmanlaajuisen talouden hiljentyminen vaikuttaa globaaliin pultruusiomarkkinaan. Exel Compositesille saattaa tarjoutua kasvumahdollisuuksia vaativissa komposiittiprofiilisovelluksissa, joita kehitetään jatkuvasti. Liiketoimintasegmentin kehitys telekommunikaatiomarkkinassa saattaa heikentyä johtuen uusista teknologioista, rakennusteollisuudessa johtuen rakennusalan hiljentymisestä sekä tuulienergiamarkkinassa, missä hankintakäytäntöjen muutos vaikuttaa myyntiin ja kannattavuuteen negatiivisesti. Lisääntynyt hintakilpailu ja korkeammat kustannukset lisäävät edelleen painetta tuotekatteisiin. Jatkossa konserni keskittyy entistä voimakkaammin ydinliiketoimintaansa eli Exel Compositesiin. Uusia kannattavia sovelluksia haetaan jatkuvasti. Tiukka kustannusten karsintaan tähtäävä ohjelma on aloitettu tavoitteena kannattavuuden palauttaminen. Tämän perusteella odotamme tuloksen ennen veroja olevan positiivinen vuoden toisella vuosipuoliskolla. Konsernin koko vuoden 2008 tuloksen ennen veroja odotetaan olevan negatiivinen. Vantaalla 24.7.2008 Exel Oyj Hallitus Lisätietoja: Toimitusjohtaja Vesa Korpimies, Exel Oyj, puh. 050 590 6754 Jakelu OMX Pohjoismainen Pörssi Helsinki Keskeiset tiedotusvälineet www.exel.net EXEL LYHYESTI Exel Oyj on teknologiayhtiö, joka suunnittelee, valmistaa ja markkinoi komposiittisia profiileja ja putkia teollisiin sovelluksiin sekä urheiluvälineisiin. Henkilöstön osaaminen ja korkea teknologian taso ovat avainasemassa Exel Oyj:n toiminnassa. Liiketoiminnan ytimen muodostaa itse kehitetty komposiittiteknologia, siihen perustuva tuotteisto ja valittujen markkinasegmenttien hallinta vahvalla laatu- ja tuotemerkki-imagolla. Jatkuva uusien sovelluskohteiden etsiminen ja kehitys yhteistyössä asiakkaiden kanssa mahdollistavat yrityksen kasvun. Exel panostaa valituille kapeille sektoreille sekä kannattavaan kasvuun. Yhtiön osakkeet noteerataan OMX Pohjoismainen Pörssi Helsinki Pohjoismaisella listalla pienten yhtiöiden sarjassa. LYHENNETTY KONSERNITULOSLASKELMA, tuhatta euroa (tilintarkastamaton) -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.4.-3 | 1.4.-3 | Muuto | 1.1.-3 | 1.1-30. | Muuto | 1.1.-31 | | | 0.6. | 0.6. | s | 0.6. | 6. | s | .12. | -------------------------------------------------------------------------------- | | 2008 | 2007 | % | 2008 | 2007 | % | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 24 842 | 28 721 | -13,5 | 48 919 | 57 518 | -15,0 | 113 489 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminna | 33 | 412 | -92,0 | 43 | 456 | -90,6 | 854 | | n muut tuotot | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminna | -29 | -25 | -14.6 | -50 | -49 645 | -2,7 | -103 | | n kulut | 132 | 414 | | 981 | | | 445 | -------------------------------------------------------------------------------- | Poistot ja | -1 372 | -1 057 | -29,8 | -2 273 | -2 141 | -6,2 | -6 118 | | arvonalentumi | | | | | | | | | set | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | -5 629 | 2 662 | -311, | -4 292 | 6 188 | -169, | 4 780 | | | | | 5 | | | 4 | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuoto | 554 | -190 | 391,6 | -814 | -530 | -53,6 | -2 360 | | t ja -kulut | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen | -5 075 | 2 472 | -305, | -5 106 | 5 658 | -190, | 2 420 | | veroja | | | 3 | | | 2 | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverot | 1 495 | -526 | 384,2 | 1 433 | -1 408 | 201,8 | -410 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden | -3 580 | 1 946 | -284, | -3 673 | 4 250 | -186, | 2 010 | | tulos | | | 0 | | | 4 | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tuloksen | | | | | | jakautuminen: | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhtiön | -3 580 | 1 946 | | -3 673 | 4 250 | | 2 010 | | osakkeenomist | | | | | | | | | ajille | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähemmistöosa | 0 | 0 | | 0 | 0 | | 0 | | kkaille | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | 0,16 | | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | | euroa | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | 0,16 | | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | | laimennettu, | | | | | | | | | euroa | | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- LYHENNETTY KONSERNITASE, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6.2008 | 30.6.2007 | Muutos | 31.12.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | VARAT | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset varat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikearvo | 9 799 | 10 300 | -501 | 9 627 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut aineettomat | 3 085 | 2 941 | 144 | 2 689 | | hyödykkeet | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Aineelliset hyödykkeet | 12 707 | 18 010 | -5 303 | 14 796 | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennalliset | 4 628 | 2 663 | 1 965 | 2 521 | | verosaamiset | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | sijoitukset | 69 | 76 | -7 | 76 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset varat | 30 289 | 33 990 | -3 702 | 29 710 | | yhteensä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset varat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vaihto-omaisuus | 17 095 | 23 142 | -6 047 | 22 155 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myyntisaamiset ja muut | 17 450 | 20 572 | -3 122 | 18 426 | | saamiset | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahat ja pankkisaamiset | 5 431 | 3 986 | 1 445 | 4 901 | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset varat | 39 976 | 47 700 | -7 724 | 45 482 | | yhteensä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Myytävänä olevat | 0 | 560 | -560 | 0 | | pitkäaikaiset varat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Varat yhteensä | 70 265 | 82 250 | -11 985 | 75 192 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | OMA PÄÄOMA JA VELAT | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakepääoma | 2 141 | 2 141 | 0 | 2 141 | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeanti | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ylikurssirahasto | 8 492 | 8 492 | 0 | 8 492 | -------------------------------------------------------------------------------- | Kertyneet voittovarat | 10 225 | 11 295 | -1 070 | 10 890 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tulos | -3 673 | 4 250 | -7 923 | 2 010 | -------------------------------------------------------------------------------- | Emoyhtiön omistajien | 17 186 | 26 179 | -8 993 | 23 533 | | oman pääoman osuus | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Vähemmistöosuus | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma yhteensä | 17 186 | 26 179 | -8 993 | 23 533 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset velat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaiset | 25 331 | 25 840 | -509 | 21 755 | | korolliset velat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Laskennallinen | 1 092 | 695 | 397 | 753 | | verovelka | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset velat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaiset | 10 758 | 10 468 | 290 | 11 008 | | korolliset velat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostovelat ja muut | 15 898 | 19 069 | -3 171 | 17 799 | | korottomat velat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Velat yhteensä | 53 079 | 56 071 | -2 992 | 51 658 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma ja velat | 70 265 | 82 250 | -11 985 | 75 192 | | yhteensä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- LASKELMA OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | Osakepää | Osake- | Ylikurs | Kerty-ne | Vähemmis- | Yhteens | | | -oma | anti | sirahas | et | töosuus | ä | | | | | to | voitto-v | | | | | | | | arat | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 2 141 | 0 | 8 492 | 13 729 | 0 | 24 363 | | 1.1.2007 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeanti | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | 0 | 0 | 0 | -55 | 0 | -55 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut erät | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksettu | | | | -2 379 | | -2 379 | | osinko | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden | | | | 4 250 | 0 | 4 250 | | tulos | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 2 141 | 0 | 8 492 | 15 545 | 0 | 26 179 | | 30.6.2007 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 2 141 | 0 | 8 492 | 12 900 | 0 | 23 533 | | 1.1.2008 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Osakeanti | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muuntoerot | 0 | 0 | 0 | -295 | 0 | -295 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut erät | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksettu | | | | -2 379 | | -2 379 | | osinko | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden | | | | -3 673 | 0 | -3 673 | | tulos | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 2 141 | 0 | 8 492 | 6 552 | 0 | 17 186 | | 30.6.2008 | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- LYHENNETTY KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.1. - | 1.1. - | Muutos | 1.1. - | | | 30.6. | 30.6. | | 31.12. | | | 2008 | 2007 | | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnan rahavirrat | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden voitto | -3 673 | 4 250 | -7 923 | 2 010 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oikaisut tilikauden voittoon | 1 234 | 3 936 | -2 702 | 9 676 | -------------------------------------------------------------------------------- | Käyttöpääoman muutos | 4 682 | -7 827 | 12 509 | -5 903 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnasta kertyneet | 2 243 | 359 | 1 884 | 5 783 | | rahavirrat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut korot | -953 | -954 | 1 | -1 687 | -------------------------------------------------------------------------------- | Saadut korot | 47 | 227 | -180 | 137 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut rahoituserät | 55 | 181 | 0 | -388 | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut verot | -1 013 | -2 061 | 1 048 | -1 250 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liiketoiminnasta kertyneet | 379 | -2 248 | 2 753 | 2 595 | | nettorahavirrat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Investointien rahavirrat | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Hankitut liiketoiminnot | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myydyt liiketoiminnot | 0 | 672 | -672 | 672 | -------------------------------------------------------------------------------- | Investoinnit aineellisiin ja | -679 | -1 150 | 471 | -2 469 | | aineettomiin hyödykkeisiin | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Hyödykkeiden luovutustulot | 60 | 493 | -433 | 1 306 | -------------------------------------------------------------------------------- | Muut investointien | 0 | 0 | 0 | 0 | | rahavirrat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Investointien | -619 | 15 | -634 | -491 | | nettorahavirrat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituksen rahavirrat | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksullinen osakeanti | 0 | 0 | 0 | 0 | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen | 10 000 | 0 | 10 000 | 0 | | nostot | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Pitkäaikaisten lainojen | -6 297 | -992 | -5 305 | -1 600 | | takaisinmaksut | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Lyhytaikaisten lainojen | -360 | 3 580 | -3 940 | 958 | | nettomuutos | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitusleasingvelkojen | -194 | -189 | -5 | -381 | | nettomuutos | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Maksetut osingot | -2 379 | -2 379 | 0 | -2 379 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoituksen nettorahavirrat | 770 | 20 | 750 | -3 402 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarojen muutos | 530 | -2 213 | 2 869 | -1 298 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat tilikauden alussa | 4 901 | 6 199 | -1 298 | 6 199 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarojen muutos | 530 | -2 213 | 2 743 | -1 298 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat tilikauden lopussa | 5 431 | 3 986 | 1 445 | 4 901 | -------------------------------------------------------------------------------- TIEDOT VUOSINELJÄNNEKSITTÄIN, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | II/ | I/ | IV/ | III/ | II/ | I/ | | | 2008 | 2008 | 2007 | 2007 | 2007 | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | | | | | | | | segmenteittäin | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Exel Composites | 22 933 | 21 757 | 24 728 | 25 259 | 27 577 | 26 697 | -------------------------------------------------------------------------------- | Exel Sports | 2 393 | 3 171 | 3 914 | 3 827 | 2 166 | 3 727 | | Brands | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Segmenttien | -484 | -850 | -584 | -1 173 | -1 022 | -1 628 | | välinen myynti | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 24 842 | 24 078 | 28 058 | 27 912 | 28 721 | 28 797 | | yhteensä | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | | | | | | | | segmenteittäin | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Exel Composites | 1 782 | 2 890 | 3 853 | 2 556 | 4 478 | 4 283 | -------------------------------------------------------------------------------- | Exel Sports | -7 576 | -1 357 | -3 005 | -5 182 | -1 760 | -704 | | Brands | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Konsernierät ja | 165 | -196 | -177 | 547 | -56 | -53 | | eliminoinnit | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | -5 629 | 1 337 | 672 | -2 079 | 2 662 | 3 526 | | yhteensä | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Rahoitustuotot | 554 | -1 368 | -989 | -842 | -190 | -340 | | ja -kulut | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen | -5 075 | -31 | -317 | -2 921 | 2 472 | 3 186 | | veroja | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tuloverot | 1 495 | -62 | 283 | 714 | -526 | -882 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tulos | -3 580 | -92 | -34 | -2 206 | 1 946 | -2 304 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | -0,01 | 0,00 | 0,19 | 0,16 | 0,19 | | euroa | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, | -0,30 | -0,01 | 0,00 | 0,19 | 0,16 | 0,19 | | laimennettu, | | | | | | | | euroa | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskimääräinen | | | | | | | | osakemäärä, | | | | | | | | laimentamaton | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 1.000 kpl | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | -------------------------------------------------------------------------------- | Keskimääräinen | | | | | | | | osakemäärä, | | | | | | | | laimennettu | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | 1.000 kpl | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | 11 897 | -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö | 556 | 570 | 574 | 569 | 566 | 576 | | keskimäärin | | | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- KONSERNIN VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6.2008 | 30.6.2007 | 31.12.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Omasta velasta | 2 783 | 2 953 | 2 783 | -------------------------------------------------------------------------------- | Yrityskiinnitykset | 12 500 | 12 500 | 12 500 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Leasingvastuut | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | - alle yhden vuoden sisällä | 478 | 503 | 496 | | erääntyvät | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - 1-5 vuoden sisällä | 2 078 | 2 324 | 2 205 | | erääntyvät | | | | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Muut vastuut | 480 | 898 | 876 | -------------------------------------------------------------------------------- JOHDANNAISSOPIMUSTEN NIMELLISARVOT, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | 30.6.2008 | 30.6.2007 | 31.12.2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Valuuttajohdannaiset | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Termiinisopimukset | 1 091 | 8 803 | 8 372 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostetut valuuttaoptiot | 3 568 | 2 969 | 5 078 | -------------------------------------------------------------------------------- | Myydyt valuuttaoptiot | 2 149 | 1 472 | 4 297 | -------------------------------------------------------------------------------- | Valuuttaswapit | 0 | 502 | 1 617 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Korkojohdannaiset | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Koronvaihtosopimukset | 250 | 417 | 333 | -------------------------------------------------------------------------------- | Ostetut korko-optiot | 3 889 | 4 667 | 4 667 | -------------------------------------------------------------------------------- KONSERNIN TUNNUSLUVUT, tuhatta euroa -------------------------------------------------------------------------------- | | 1.1.- | 1.1. - | Muutos, % | 1.1. - | | | 30.6. | 30.6. | | 31.12. | | | 2008 | 2007 | | 2007 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevaihto | 48 919 | 57 518 | -15,0 | 113 489 | -------------------------------------------------------------------------------- | Liikevoitto | -4 292 | 6 188 | -169,4 | 4 780 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -8,8 | 10,8 | | 4,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos ennen veroja | -5 106 | 5 658 | -190,2 | 2 420 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -10,4 | 9,8 | | 2,1 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tilikauden tulos | -3 673 | 4 250 | -186,4 | 2 010 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | -7,5 | 7,4 | | 1,8 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma | 17 186 | 26 179 | -34,4 | 23 533 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korolliset velat | 36 089 | 36 307 | -0,6 | 32 762 | -------------------------------------------------------------------------------- | Rahavarat | 5 431 | 3 986 | 36,3 | 4 901 | -------------------------------------------------------------------------------- | Korolliset nettovelat | 30 658 | 32 321 | -5,1 | 27 861 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitettu pääoma | 53 275 | 62 486 | -14,7 | 56 295 | -------------------------------------------------------------------------------- | Oman pääoman tuotto, % | -36,1 | 33,6 | | 8,4 | -------------------------------------------------------------------------------- | Sijoitetun pääoman tuotto, % | -15,7 | 22,0 | | 7,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Omavaraisuus, % | 24,5 | 31,9 | | 31,3 | -------------------------------------------------------------------------------- | Velkaantumisaste, % | 178,4 | 123,5 | | 118,4 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Bruttoinvestoinnit | 679 | 18 580 | -96,3 | 2 469 | | käyttöomaisuuteen | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | 1,4 | 32,3 | | 2,2 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tutkimus- ja kehitysmenot | 1 471 | 1 160 | 26,8 | 2 824 | -------------------------------------------------------------------------------- | % liikevaihdosta | 3,0 | 2,0 | | 2,5 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Konsernin tilauskanta | 14 793 | 17 902 | -17,4 | 12 889 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, euroa | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | -------------------------------------------------------------------------------- | Tulos/osake, laimennettu, | -0,31 | 0,36 | | 0,17 | | euroa | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | Oma pääoma/osake, euroa | 1,44 | 2,12 | | 1,98 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Osakkeiden määrä | | | | | -------------------------------------------------------------------------------- | - laimentamaton, keskimäärin | 11 897 | 11 763 | | 11 830 | -------------------------------------------------------------------------------- | - laimennettu, keskimäärin | 11 897 | 11 772 | | 11 847 | -------------------------------------------------------------------------------- -------------------------------------------------------------------------------- | Henkilöstö keskimäärin | 563 | 587 | -4,1 | 600 | --------------------------------------------------------------------------------