Oriflame genomför refinansiering av kreditfacilitet

Oriflame Holding AG har undertecknat en ny kreditfacilitet (Revolving Credit Facility) om totalt 160 miljoner euro med HSBC Bank plc, London, Zurich Branch, och ING BELGIUM SA/NV som Bookrunner Mandated Lead Arrangers och BBVA, BGL BNP Paribas och UBS Switzerland AG som Mandated Lead Arrangers. Den nya femåriga kreditfaciliteten (med möjlighet att förlänga med två ettåriga perioder givet bankernas samtycke) ersätter den nuvarande faciliteten på 110 miljoner euro (vilken undertecknades i april 2015 och som förfaller under 2020).

Kreditfaciliteten kommer att användas för övergripande verksamhetsändamål, huvudsakligen för att möta kvartalsmässiga kassaflödesfluktuationer över året.

Kreditfaciliteten samordnades av ING BELGIUM SA/NV med HSBC Bank plc som Facility Agent.

Den nya kreditfaciliteten är baserad på investment grade-villkor och innehåller två kovenanter:

• Koncernens nettoskuld/EBITDA mindre än eller lika med 3 gånger
• Koncernens EBITDA/finansiella kostnader större än eller lika med 4 gånger

”Vi är mycket nöjda med resultatet av refinansieringen som involverar banker med en närvaro på marknader där vi är verksamma och därmed stöder Oriflames stora geografiska spridning som har förändrats avsevärt under de senaste åren. Vi ser fram emot ett bra samarbete med den nya gruppen av banker”, säger Gabriel Bennet, CFO Oriflame Holding AG.

För ytterligare information, vänligen kontakta:

Denna information är sådan information som Oriflame Holding AG är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 8 september 2017 kl. 15:00 CET.  

Oriflame grundades i Sverige 1967. I dag är Oriflame ett internationellt, direktförsäljande kosmetikföretag med försäljning i över 60 länder. Oriflame har ett brett produktutbud av svenska, innovativa skönhetsprodukter inspirerade av naturen. Dessa produkter marknadsförs av omkring 3 miljoner oberoende Oriflame-konsulenter som tillsammans svarar för en årsomsättning på cirka 1,2 miljarder euro. Respekt för människor och natur är en viktig del av företagets kultur och återspeglas i bolagets riktlinjer för socialt arbete och miljöarbete. Oriflame stödjer ett flertal välgörenhetsorganisationer världen över och är medgrundare av World Childhood Foundation. Oriflame är en schweizisk bolagskoncern noterad på Nasdaq Stockholm. För mer information om Oriflame, vänligen se www.oriflame.com

Taggar: