Fellow Pankki Oyj:n puolivuosikatsaus 1-6 2022

FELLOW PANKKI OYJ PÖRSSITIEDOTE 25.8.2022 KLO 10:00 EEST

Pankkitoiminta käynnistynyt onnistuneesti, tulos odotetusti selvästi tappiollinen

• Pankkitoiminnan käynnistäminen ja sulautuminen Evli Pankin kanssa onnistui operatiivisesti erinomaisesti. Digitaaliset pankkipalvelut ovat saaneet asiakkailta positiivisen vastaanoton.
• Luottokanta kasvoi katsauskaudella 114,5 miljoonaan euroon (18,1).
• Tulos ennen veroja -7,4 miljoona euroa (0,5) oli odotetusti tappiollinen sulautumiseen liittyvien kertaluontoisten kulujen sekä pankkiliiketoiminnan käynnistämiseen ja uusasiakashankintaan liittyvien panostuksien vuoksi.
• Vakavaraisuus oli hyvällä tasolla: vakavaraisuussuhde 19,4 prosenttia.

Vertailukausien tiedot ovat Fellow Finance -konsernin IFRS-lukuja. Huhtikuussa 2022 toteutetun sulautumisen ja liiketoimintamallimuutoksen vuoksi vuoden 2021 luvut eivät ole vertailukelpoisia.

* Vaihtoehtoisten tunnuslukujen laskentaperiaatteet on esitetty puolivuosikatsauksen liitteessä A.

Uusi suomalainen sujuvamman arjen digitaalinen pankki

Fellow Pankki Oyj (”Fellow Pankki” tai ”Yhtiö”) on uusi suomalainen sujuvamman arjen digitaalinen pankki, joka palvelee sekä yksityishenkilöitä, pk-yrityksiä että talletusvaroilleen kilpailukykyistä korkotuottoa hakevia säästäjiä.

Fellow Pankki muodostui, kun Evli Pankki Oyj:n pankkiliiketoimintaa harjoittava yhtiö (”Evli Pankki”) ja Fellow Finance Oyj (”Fellow Finance”) yhdistyivät 2.4.2022 (”Sulautuminen”). Ennen Sulautumista Evli Pankista irtautui osittaisjakautumisena varainhoitoon keskittyvä uusi konserni Evli Oyj ("Evli").  Tarkempia tietoja järjestelystä on esitetty Evli Pankin 25.3.2022 julkistamassa pörssitiedotteessa.

Sulautumisessa oikeudellinen hankkiva osapuoli oli Evli Pankki. IFRS-raportoinnissa järjestely käsitellään käänteisenä hankintana, jossa Fellow Finance on kirjanpidollinen ostaja ja Evli Pankki kirjanpidollinen kaupan kohde. Tässä puolivuosikatsauksessa vuoden 2021 ja 1.1.-1.4.2022 tuloslaskelma, tase, rahavirtalaskelma sekä liitetiedot ovat Fellow Finance -konsernin lukuja. Luvut noudattavat IFRS-sääntelyä ja ne on jälkikäteen oikaistu Finanssivalvonnan luottolaitosten taloudelliselle raportoinnille asettamien määräyksien ja ohjeiden mukaiseen esitystapaan. Tässä puolivuosikatsauksessa vertailulukuina esitetään tuloslukujen osalta H1 2021 ja taselukujen osalta tilannetta 31.12.2021.

Sulautumishetkellä Evli Pankin liiketoiminta muodostui pääosin talletuksien vastaanottamisesta ja hallinnoinnista (talletuskanta 1.4.2022: 244,0 miljoonaa euroa) sekä vähäisessä määrin antolainauksesta (luottokanta 1.4.2022: 5,3 miljoonaa euroa). Sulautumishetkellä Evli Pankin varat ja velat olivat seuraavat:

Sulautumishetkellä Evli Pankin varat muodostuivat pääosin käteisvaroista ja velat talletusveloista yleisölle ja julkisyhteisöille. Evli Pankin pankkiliiketoiminnan tulos ennen veroja 1.1.-1.4.2022 oli -0,5 miljoonaa euroa. Alla olevassa taulukossa esitetään kyseisen pankkiliiketoiminnan tiivistetty tuloslaskelma alkuvuodelta ennen sulautumista. IFRS käänteisen hankinnan myötä kyseinen tulos ei kuitenkaan sisälly Fellow Pankki -konsernin H1 2022 tulokseen.

Yhdistymisen jälkeen Yhtiön liiketoimintamalli muuttui olennaisesti, eivätkä yhdistymistä edeltävät luvut siksi ole vertailukelpoisia. Yhtiö lopetti uusien vertais- ja joukkorahoituslainojen myöntämisen maaliskuussa 2022. Yhtiö jatkaa kuitenkin voimassa olevan vertaislainakannan hoitamista. Uudessa liiketoimintamallissa lainoja myönnetään Fellow Pankin omasta taseesta.

Taloudelliset tavoitteet ja näkymät vuodelle 2022

Vuonna 2022 Fellow Pankki rakentaa perustaa tulevien vuosien kasvulle ja kannattavuudelle.

Fellow Pankki tavoittelee luottokannan voimakasta kasvua panostamalla uusasiakashankintaan ja konvertoimalla vertaislaina- ja joukkorahoituskantaa pankin taseesta rahoitettavaksi. Luotonannon kasvua tukevat alentuneiden rahoituskustannusten myötä parantunut kilpailukyky, kokonaisvaltaisemmat palvelut asiakkaille sekä uudet digitaaliset palvelukanavat.

Pankin luottokannan arvioidaan saavuttavan 150 miljoonaa euroa vuoden 2022 lopussa. Kasvun turvaamiseksi olemme käynnistäneet toimenpiteet, jotka tähtäävät oman pääoman vahvistamiseen syksyn 2022 aikana.

Vuoden 2022 tuloksen arvioidaan olevan selvästi tappiollinen johtuen toteutettuun yritysjärjestelyyn liittyvistä kertaluonteisista kustannuksista, luottolaitostoiminnan edellyttämistä panostuksista organisaatioon sekä luottokannan voimakkaan kasvun aiheuttamista etupainotteisista kustannuksista liittyen uusasiakashankintaan ja luottotappiovarauksiin.

Vuoden 2022 toisen vuosipuoliskon tappion arvioidaan olevan selvästi pienempi kuin H1 2022 luottokannan kasvun ja yhtiön toteuttamien kustannussäästöjen seurauksena. Lisäksi yritysjärjestelyyn liittyvät kertaluontoiset kustannukset kohdistuivat pääosin ensimmäiselle vuosipuoliskolle.

Toimitusjohtaja Teemu Nyholm: Pankkitoiminta käynnistynyt onnistuneesti, tulos odotetusti selvästi tappiollinen

Huhtikuussa 2022 käynnistimme pankkitoiminnan Fellow Financen sulautuessa Evli Pankin pankkitoimintaa jatkavan yhtiön kanssa. Voimme tyytyväisenä todeta, että Fellow Pankin lanseeraus onnistui operatiivisesti erinomaisesti ja asiakkaamme ovat ottaneet pankin palvelut vastaan positiivisesti.

Raportointijakson tulos oli odotuksiemme mukaisesti selvästi tappiollinen (-7,4 miljoonaa euroa) johtuen kertaluonteisista kustannuksista liittyen pankkitoiminnan käynnistämiseen, pankkitoiminnan myötä kasvaneista henkilöstö- ja muista kiinteistä kustannuksista sekä luottokannan voimakkaan kasvun seurauksena etupainotteisesti kirjattavista uusasiakashankinnan kustannuksista ja luottotappiovarauksista. Toteutuneet luottotappiot olivat maltillisella tasolla.

Luottokantamme kehittyi suunnitelman mukaisesti kasvaen kesäkuun loppuun mennessä 114,5 miljoonaan euroon ennen luottotappiovarausten vähentämistä. Talletuskantamme pysyi vakaana ollen kesäkuun lopussa 223,4 miljoonaa euroa. Pankin likviditeettiasema on vahva ja pankin vakavaraisuus pysyi korkealla 19,4 prosentin tasolla.

Yritysasiakasliiketoiminta jatkoi tasaista ja vahvaa kasvuaan. Pankkitoiminnan mukanaan tuoma kilpailukyvyn parantuminen ja tunnettuuden kasvu näkyi selkeästi yritysrahoituksessa ja saimme runsaasti uusia asiakkuuksia rahoituspalveluidemme käyttäjiksi. Pankkitoiminnan käynnistymisen jälkeen rahoitusvolyymimme kasvoi 49 prosentilla verrattuna alkuvuoteen.

Myös henkilöasiakkaissa saavutimme tavoitteemme rahoitusvolyymissa ja uusien asiakkaiden lukumäärässä. Pankkitoiminnan käynnistymisen jälkeen rahoitusvolyymimme kasvoi 35 prosentilla verrattuna alkuvuoteen. Kokonaisuudessaan aktiivisten pankkiasiakkaiden lukumäärää oli katsauskauden lopussa noin 48 tuhatta asiakasta.

Pankkitoiminnan käynnistyttyä olemme luoneet systemaattiset prosessit pankin riskienhallinnalle.  Tyytyväisenä voimmekin todeta, että luottotappiot pysyivät ennustetulla tasolla.  Katsauskaudella kohdensimme luotonantoa edelleen systemaattisesti alemman luottoriskin asiakkuuksiin. Huolimatta makrotalouden kasvaneista epävarmuustekijöistä, arvioimme luottoriskin kehittyvän asiakkuuksissamme maltillisesti johtuen luottokantamme voimakkaasta hajautuksesta ja tarjoamamme rahoituksen luonteesta. Työllisyysaste on edelleen jatkanut myönteistä kehitystä, mikä tukee asiakaskuntamme hyvää maksuvalmiutta. Markkina- ja korkoriskin osalta pankin riskiasema on alhainen. Korkotason nousu ja markkinoiden epävarmuus eivät olennaisesti vaikuta pankin tulosodotuksiin.

Olemme edenneet strategisissa kehityshankkeissamme suunnitellusti. Pankkitoiminnan käynnistyessä julkistimme uudet mobiili- ja verkkopankit, jotka saivat kiitosta asiakkailtamme helppokäyttöisyydestään. Toukokuussa mitattu asiakastyytyväisyytemme olikin erinomaisella tasolla (Net Promoter Score: 61).

Olemme jatkaneet pankin digitaalisten palvelukanavien kehittämistä. Heinäkuun alussa toteutimme yrityskaupan, jolla hankimme henkilökohtaisen talouden hallinnan mobiilisovelluksen kehittämiseen keskittyvän Mobify Invoices Oy:n täydentämään mobiilipankkimme ominaisuuksia ja vahvistamaan mobiilikehitystämme. 

Olemme edenneet myös muissa strategisissa hankkeissamme luottokorttien ja maksuliikennepalveluiden tarjoamiseksi asiakkaillemme. Julkaisemme nämä palvelut asiakkaillemme loppuvuoden aikana ja näin täydennämme palvelutarjontaamme kokonaisvaltaisena digitaalisena pankkina.

Verkkokaupan maksamisen ratkaisumme on otettu markkinoilla hyvin vastaan ja elokuussa julkistimme merkittävän jakelusopimuksen Suomen johtavan sähköisten maksupalveluiden tarjoajan Paytrail Oyj:n kanssa, mikä laajentaa Fellow Lasku ja Fellow Yrityslasku -maksutapamme edelleen yli 20 000 verkkokauppaan. Lisäksi yritysasiakkaiden puolella olemme edenneet hankkeissa, joissa Baas-palveluita (banking as a service) tarjotaan yhteistyössä taloushallinnon yritysten kanssa. Hankkeet tukevat strategiaamme digitaalisten kanavien hyödyntämisessä uusasiakashankinnassa. 

Käynnistimme kesällä määrätietoisen kustannussäästöohjelman, jolla tavoittelemme merkittäviä säästöjä pankin kiinteissä kuluissa. Tavoitteenamme on edelleen operatiivisesti tehostaa fuusiossa syntyneen pankkimme toimintaa. Päätimme myös jatkossa keskittyä kansainvälisillä markkinoilla vain Tanskan ja Saksan liiketoimintaan. Kulusäästöt eivät tule rajoittamaan mahdollisuuksiamme panostaa digitaalisten palveluiden kehittämiseen, uusasiakashankintaan tai riskienhallintaan.

Onnistuessamme strategisissa hankkeissamme ja markkinaolosuhteiden pysyessä ennallaan, meillä on hyvät edellytykset saavuttaa positiivinen kuukausittainen tulostaso vuoden 2023 ensimmäisen vuosipuoliskon kuluessa. Tämä edellyttää noin 180 miljoonan euron luottokannan saavuttamista huomioiden pankin ennustettu kustannustaso ja luotonannon korkomarginaali.

Pankin taseen kasvu edellyttää oman pääoman vahvistamista suunnitellusti vuoden toisen puoliskon aikana. Katsauskauden jälkeen käynnistimme toimenpiteet, jotka tähtäävät Tier 2 debentuurilainan liikkeeseenlaskuun alkusyksyn aikana.  Debentuurilainan liikkeellelasku vahvistaa vakavaraisuuttamme ja mahdollistaa luottokantamme vahvan kasvun myös syksyn aikana. Kasvun turvaaminen edellyttää meiltä oman pääoman vahvistamista edelleen loppuvuoden tai H1 2023 aikana, mutta pidemmällä aikavälillä tavoitteemme on, että positiivinen tulos kattaa pääomavaateen kasvun. 

Olemme onnistuneet rekrytoimaan pankkitoimintaan tarvittavan osaavan ja motivoituneen henkilöstön. Tyytyväisenä voimme todeta fuusion onnistuneen myös henkilöstön osalta erinomaisesti ja molemmista yhtiöistä Fellow Pankkiin tulleet henkilöt ovat löytäneet yhteisen tekemisen sävelen. Toimintamme skaalautuminen ei edellytä jatkossa voimakasta henkilöstömäärän lisäystä.

Loppuvuoden aikana jatkamme vahvaa kasvua panostaen asiakasmäärien ja luottokannan kasvattamiseen niin yritys- kuin henkilöasiakkaissa. Samalla tulemme saattamaan maaliin strategiset hankkeemme digitaalisten pankkipalveluiden kehittämisessä. Täydentynyt palveluvalikoima mahdollistaa meille strategiamme mukaisesti helppokäyttöisten digitaalisten peruspankkipalveluiden tarjoamisen asiakkaillemme yhdistettynä ensiluokkaiseen asiakaspalveluun. Kasvava luottokanta ja operatiivinen tehokkuutemme parantavat kannattavuuttamme ja ensi vuoden aikana pääsemme todistamaan skaalautuvan liiketoimintamallimme toimivuuden.

Lisätietoja

Teemu Nyholm: toimitusjohtaja, Fellow Pankki Oyj, teemu.nyholm@fellowpankki.fi, puh. +358 50 577 1028

Fellow Pankki lyhyesti

Fellow Pankki Oyj on uusi suomalainen sujuvamman arjen digitaalinen pankki. Palvelemme sekä yksityishenkilöitä, PK-yrityksiä että talletusvaroilleen kilpailukykyistä korkotuottoa hakevia säästäjiä mutkattomasti, selkeästi ja vastuullisesti. Fellow Pankki Oyj:n osakkeet on listattu Nasdaq Helsingin päälistalla (FELLOW) ja sillä on Finanssivalvonnan myöntämä toimilupa. www.fellowpankki.fi

Avainsanat: