ELISA OYJ:N JOUKKOVELKAKIRJALAINOJEN VAI
ELISA OYJ PÖRSSITIEDOTE 20.9.2004 klo 14.00
ELISA OYJ:N JOUKKOVELKAKIRJALAINOJEN VAIHTOTARJOUKSEN PÄÄTTÄMINEN Elisan 1.9.2004 julkistettu tarjous vaihtaa yhtiön vuonna 2006 ja 2007 erääntyviä joukkovelkakirjalainoja uuteen 2011 erääntyvään joukkovelkakirjalainaan on hinnoiteltu ja saatettu päätökseen. Talous- ja rahoitusjohtaja Tuija Soanjärven mukaan lainavaihdolla saavutettiin yhtiön asettamat tavoitteet, lainojen keskimaturiteetti nousi kolmesta vuodesta viiteen ja puoleen vuoteen ja markkinoille tuotiin uusi pitkäaikainen viitelaina. Hyvän kysynnän vuoksi uuden lainan minimimäärätavoite, 200 000 000 euroa, saavutettiin vaihtotarjouksella joten ylimääräisiä joukkovelkakirjoja ei lasketa liikkeelle, Soanjärvi toteaa. 31.1.2006 erääntyviä joukkovelkakirjoja vaihdettiin 194 726 000 euron arvosta, mikä vastaa 64,9 % liikkeellä olevien joukkovelkakirjojen kokonaispääomasta. 18.6.2007 erääntyviä lainoja vaihdettiin 51 850 000 euron arvosta, mikä vastaa 72,5 % liikkeellä olevien joukkovelkakirjalainojen kokonaispääomasta. Yhteenlaskettuna vaihtotarjouksen hyväksyi 66,4 % molempien lainojen yhteismäärästä laskettuna. Uusia 22.9.2011 erääntyviä joukkovelkakirjoja (ISIN: XS0201780516) lasketaan liikkeelle 260 010 000 euron arvosta seuraavien vaihtosuhteiden mukaisesti, 1:1,0506 2007 erääntyvä laina ja 1:1,0556 2006 erääntyvä laina. Hinnoittelu Kotimaisen joukkovelkakirjalainan vaihtohinta: 18.6.2007 erääntyvän lainan viitelainan korko (Saksan valtion 4.1.2007 erääntyvän 6 % lainan markkinoilla pyydettyjen ja tarjottujen kurssien aritmeettinen keskiarvo - ISIN: DE0001135028) oli 2,687 % 17.9.2004 klo 16.00 Suomen aikaa. Lisäämällä viitelainan korkoon 33 korkopistettä, 18.6.2007 erääntyvän lainan vaihtohinnaksi tulee 104,474 %. Euro-joukkovelkakirjalainan vaihtohinta: 31.1.2006 erääntyvän lainan viitelainan korko (Saksan valtion 5.1.2006 erääntyvän 6 % lainan markkinoilla pyydettyjen ja tarjottujen kurssien aritmeettinen keskiarvo - ISIN: DE0001134997) oli 2,388 % 17.9.2004 klo 16.00 Suomen aikaa. Lisäämällä viitelainan korkoon 20 korkopistettä niin 31.1.2006 erääntyvän eurolainan vaihtohinnaksi tulee 104,971 %. Uuden lainan hinta: Seitsemän vuoden midswap-kurssi (7 vuoden euroswap-sopimuksista markkinoilla pyydettyjen ja tarjottujen kurssien aritmeettinen keskiarvo) oli 3,800 % 17.9.2004 klo 16.00 Suomen aikaa. Lisäämällä viitelainan korkoon 67 korkopistettä saadaan uuden lainan tuotoksi 4,470 %. Kun uuden lainan kuponkikorko on 4,375 %, lainan hinnaksi tulee 99,440 %. Vaihtosuhteet: Jakamalla kotimaisen joukkovelkakirjalainan vaihtohinta uuden lainan hinnalla kotimaisen 2007 erääntyvän lainan vaihtosuhteeksi tulee 1:1,0506 (104,474/99,44). Jakamalla Euro-lainan vaihtohinta uuden lainan hinnalla vaihtosuhteeksi tulee 1:1,0556 (104,971/99,44). Vaihtopäivä Vaihtopäivä on arviolta keskiviikko 22.9.2004, jolloin uudet joukkovelkakirjat toimitetaan niille nykyisten joukkovelkakirjojen haltijoille, jotka ovat vaihtotarjouksen ehdoissa määrätyllä tavalla hyväksyneet vaihtotarjouksen. Ulkona olevat 2006 ja 2007 erääntyvät lainat Elisan 31.1.2006 erääntyvää 6,375 % joukkovelkakirjalainaa (ISIN XS50123501636) on vaihtotarjouksen jälkeen liikkeellä 105 274 000 euron määrästä ja 18.6.2007 erääntyvää 4,75 % joukkovelkakirjalainaa (ISIN FI0003008870) on vaihtotarjouksen jälkeen liikkeellä 19 650 000 euron määrästä. Vaihtotarjouksen pääjärjestäjänä toimi UBS Limited ja järjestäjänä OKO Osuuspankkien Keskuspankki Oyj. ELISA OYJ Velipekka Nummikoski Viestintäjohtaja Lisätietoja: Juha Kervinen, Rahoitusjohtaja, puh. 010 262 3625 Pääjärjestäjä (Dealer Manager) UBS Limited Liability Management Group Puh. + 44 207 568 3118 Järjestäjä (Co-Dealer Manager) OKO Osuuspankkien Keskuspankki Oyj Debt Capital and Treasury markets Puh. +358 9 404 797 Vaihtoagentit (Exchange Agents) JPMorgan Chase Bank Rachel Owens / Karen Sheridan Puh. +44 20 7777 5410 OKO Osuuspankkien Keskuspankki Oyj Sinikka Laurila / Maija Hasanen Puh. +358 9 404 760 JPMorgan Bank Luxemburg S.A. ITS Operations Puh. +35 2 46268 5804 Listausagentti (Listing Agent) Dexia Banque Internationale à Luxembourg Transaction Execution Group Puh. +35 2 4590 1 Informaatioagentti (Information Agent) Bondholder Communications Group Puh. +44 207 236 0788 www.bondcom.com/elisa