Nordean tulos – puolivuosikatsaus 2024

Nordea Bank Oyj
Puolivuosikatsaus
15. heinäkuuta 2024 klo 7.30 Suomen aikaa

Yhteenveto toisesta neljänneksestä

Tuottojen kasvu jatkui hyvänä. Korkokate parani 4 prosenttia. Nettopalkkiotuotoissa suunta kääntyi ylöspäin, ja ne kasvoivat 6 prosenttia. Vakuutustoiminnan nettotulos ja nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä olivat hyvällä tasolla viime vuoden vahva toinen neljännes huomioon ottaen. Liiketoiminnan tuotot kasvoivat 3 prosenttia. Kulut kasvoivat odotusten mukaisesti 6 prosenttia. Tämä johtui inflaatiosta sekä Nordean suunnitelmien mukaisista merkittävistä investoinneista teknologiaan, dataan ja riskienhallintaan. Liikevoitto pysyi hyvällä tasolla, vaikkakin supistui 2 prosenttia vuoden takaisesta.

Oman pääoman tuotto 17,9 prosenttia – osakekohtainen tulos 0,37 euroa. Nordean oman pääoman tuotto pysyi erittäin vahvana ja oli toisella neljänneksellä 17,9 prosenttia. Tämä kertoo Nordean toimintamallin kestävyydestä ja erittäin hyvänä jatkuneesta kehityksestä. Kulu/tuotto-suhde pysyi vakaana vuoden takaiseen verrattuna ja oli jaksotetut vakausmaksut mukaan lukien 43 prosenttia. Osakekohtainen tulos oli 0,37 euroa eli sama kuin vuotta aiemmin.

Asuntoluottojen volyymit vakaat, talletusvolyymit kasvoivat. Sekä asunto- että yritysluottojen markkinat pysyivät vaisuina Pohjoismaissa. Asuntoluottojen volyymit pysyivät aiemmalla tasollaan, ja yritysluottojen volyymit supistuivat hieman. Henkilöasiakkaiden talletukset kasvoivat prosentin ja yritysasiakkaiden talletukset 5 prosenttia vuoden takaisesta. Hoidossa oleva varallisuus kasvoi 10 prosenttia, ja uutta varallisuutta saatiin Pohjoismaissa neljänneksen aikana hoitoon nettomääräisesti 1,9 miljardia euroa.

Luottojen laatu pysyi vakaana, luottotappioiden nettomäärän kasvu rajoittui pääasiassa muutamaan yksittäiseen yritysluottoon. Luottotappioiden ja muiden vastaavien erien nettomäärä oli 68 miljoonaa euroa (8 korkopistettä). Johdon harkintaan perustuvasta luottotappiovarauspuskurista purettiin 30 miljoonaa euroa makrotalouden parantuneiden näkymien seurauksena. Puskuri on nyt yhteensä 464 miljoonaa euroa.

Pääomarakenne edelleen vahva. Nordean ydinvakavaraisuussuhde parani 17,5 prosenttiin, eli se ylittää viranomaisten nykyisen vähimmäisvaatimuksen 4,4 prosenttiyksiköllä. Pääoman vahva kasvu jatkui, ja pankin kyky tukea asiakkaita on vankka. Nordea sai heinäkuussa EKP:ltä luvan käyttää uusia vähittäisvastuisiin sovellettavia pääomamalleja. Uudet mallit on tarkoitus ottaa käyttöön kuluvan vuoden kolmannella neljänneksellä. Kun huomioon otetaan Norjan Finanssivalvonnan äskettäin ehdottamat sääntömuutokset, vaikutus riskipainotettuihin eriin* on pitkälti Nordean odotusten mukainen.

Vuoden 2024 näkymät ennallaan: oman pääoman tuotto yli 15 prosenttia. Nordean liiketoimintamalli on vahva ja pohjoismainen luottosalkku on erittäin hyvin hajautettu. Näiden seikkojen ansiosta Nordea pystyy tukemaan asiakkaitaan sekä pitämään tuotot laadukkaina, tuloksensa vakaana ja kannattavuutensa hyvänä suhdannekierron kaikissa vaiheissa.

*Lisätietoja pääomaa käsittelevässä osiossa englanninkielisen tulosraportin sivulla 13.

(Lue myös konsernijohtajan kommentti sivulta 2 alkaen. Määritelmät englanninkielisen tulosraportin sivulla 54.)

Konsernin osavuositulos ja tunnusluvut

Konsernijohtajan kommentti

Kulunut neljännes oli Nordealle jälleen vahva. Oman pääoman tuotto oli toisella neljänneksellä 17,9 prosenttia. Tuottoa kasvattivat sekä korkokate että nettomääräiset palkkiotuotot. Tuloksemme osoittavat, että vaisusta taloustilanteesta huolimatta työmme strategisilla painopistealueillamme etenee hyvin ja tuloskehityksemme on alan kärkeä.

Makrotaloudellinen epävarmuus on edelleen suurta haasteellisen geopoliittisen tilanteen vuoksi. Tästä huolimatta Pohjoismaissa on viime aikoina nähty merkkejä sekä kotitalouksien että yritysten luottamuksen kohenemisesta. Inflaatio on hidastunut, ja neljänneksen aikana näimme ensimmäiset koronlaskut kolmella neljästä kotimarkkina-alueestamme. Uskomme, että tämä kirkastaa talousnäkymiä Pohjoismaissa, etenkin kun loppuvuodelle ennustetaan lisää koronlaskuja.

Tuottoja kertyi toisella neljänneksellä yhteensä 3,0 miljardia euroa eli 3 prosenttia enemmän kuin vuotta aiemmin. Korkokate parani 4 prosenttia vuoden takaisesta. Myös nettomääräiset palkkiotuotot kasvoivat. Kasvu ylsi 6 prosenttiin, kun säästäminen ja sijoittaminen lisääntyivät ja huomattavan hyvä vire jatkui velkapääomamarkkinoilla.

Olemme tiiviisti yhteydessä asiakkaisiimme kaikissa kanavissa. Järjestimme neljänneksen aikana 259 000 neuvontatapaamista asiakkaidemme kanssa. Kasvua vuoden takaisesta oli 7 prosenttia. Lisäksi digipalvelujamme käytettiin jälleen ennätyksellisen paljon. Vahvistimme digipalvelujamme entisestään: lisäsimme personointimahdollisuuksia, laajensimme itsepalvelutoimintoja ja tehostimme keinoja suojautua huijauksilta. Hyvät asiakastyytyväisyystulokset osoittavat, että työtämme arvostetaan.

Kulukehitys oli suunnitelmien mukaista. Siinä näkyvät merkittävät investoinnit, joita teemme edelleen tekniseen infrastruktuuriimme, dataan ja tekoälyyn, digipalveluihimme, talousrikollisuuden torjuntaan ja muun riskienhallinnan vahvistamiseen. Kasvuun vaikuttivat myös Norjassa ostamiemme toimintojen integrointikulut. Vakausmaksut ovat tänä vuonna aiempaa pienemmät, mikä on antanut meille yleisesti mahdollisuuden kasvattaa investointejamme. Kun viranomaismaksuja ei oteta huomioon, kulut kasvoivat 6 prosenttia vuoden takaisesta. Kulu/tuotto-suhde pysyi vakaana ja oli 43 prosenttia jaksotetut vakausmaksut mukaan lukien. Liikevoitto pysyi vakaana ja oli 1,7 miljardia euroa.

Korkomarginaali parani edelleen vuoden takaisesta ja on nyt pysynyt vakaana kolmella peräkkäisellä neljänneksellä. Luottomarginaalit kohenivat. Asuntoluottojen volyymit olivat vuoden takaisella tasolla, ja yritysluottojen volyymit supistuivat prosentin. Henkilöasiakkaiden talletukset kasvoivat prosentin ja yritysasiakkaiden talletukset 5 prosenttia. Talletusmarginaalit pysyivät vakaina. Talletusvolyymien myönteinen kehitys osoittaa, että henkilö- ja yritysasiakkaamme ovat pystyneet sopeutumaan elinkustannusten ja liiketoiminnan kulujen nousuun.

Riskiasemamme on vakaa. Luottojen laatu on edelleen vahva ja pitkän aikavälin odotustemme mukainen. Luottotappioiden ja muiden vastaavien erien nettomäärä oli 68 miljoonaa euroa (8 korkopistettä). Määrä kasvoi pääasiassa muutaman yksittäisen yritysluoton vuoksi. Koska makrotalouden näkymät ovat parantuneet, purimme johdon harkintaan perustuvasta luottotappiovarauspuskurista 30 miljoonaa euroa. Puskuri on nyt 464 miljoonaa euroa.

Neljä liiketoiminta-aluettamme kehittyivät hyvin. Personal Bankingin asiakkaiden säästämisaktiivisuus pysyi hyvänä. Olemme laajentaneet talletustuotteidemme valikoimaa, ja ne lisäsivät osaltaan talletusvolyymeja, jotka kasvoivat 2 prosenttia vuoden takaisesta paikallisissa valuutoissa laskettuna. Vaikka asuntokauppa oli vaisua Pohjoismaissa, asuntoluottojemme volyymit pysyivät vakaina. Neljänneksen loppupuolella näimme ensimmäisiä merkkejä tilanteen paranemisesta, kun uusien lainalupausten kysyntä kasvoi. Asiakkaat käyttivät ahkerasti digipalvelujamme: henkilöasiakkaiden mobiilipankissa käyttäjien määrä kasvoi 5 prosenttia ja kirjautumisten määrä 12 prosenttia vuoden takaisesta. Huijaukset ovat kasvava ongelma yhteiskunnassamme. Kehitimme entistä vahvempia keinoja pitää asiakkaamme turvassa. Lisäsimme seurantaa ja otimme käyttöön tehostettuja turvatoimia, kuten viivästetyt tilisiirrot ja maksujen turvarajat. Osallistumme aktiivisesti yhteiskunnalliseen keskusteluun kasvattaaksemme tietoisuutta huijauksista ja nostamme asiaa esille markkinoinnissamme.

Business Banking teki tiivistä yhteistyötä asiakkaiden kanssa. Autoimme yrityksiä selviytymään haastavasta taloustilanteesta ja tarttumaan kasvumahdollisuuksiin. Luottovolyymit pysyivät vuoden takaisella tasolla paikallisissa valuutoissa laskettuna, kun yleinen markkinakysyntä jatkui vaisuna. Talletusvolyymit kasvoivat prosentin. Aktiviteetti lisääntyi pääomamarkkinoilla, ja autoimme asiakkaitamme hankkimaan rahoitusta niin osake- kuin joukkolainamarkkinoilta korkoympäristön vakaannuttua.

Large Corporates & Institutions -liiketoiminta-alueen hyvä vire jatkui myös toisella neljänneksellä. Autoimme aktiivisesti pohjoismaisia asiakkaitamme toteuttamaan investointisuunnitelmiaan. Luottovolyymit supistuivat 2 prosenttia ja talletusvolyymit kasvoivat 12 prosenttia vuoden takaisesta. Velkapääomamarkkinoilla oli edelleen paljon aktiviteettia. Olimme asiakkaiden tukena yli 150 järjestelyssä, sillä liikkeeseenlaskijat haluavat toteuttaa rahoitussuunnitelmansa etupainotteisesti nykyisessä suotuisassa markkinatilanteessa. Myös osakepääomamarkkinoilla nähtiin merkkejä vilkastumisesta.

Asset & Wealth Management kasvatti edelleen private banking -toimintaa ja sai hoitoon uutta varallisuutta nettomääräisesti 2,0 miljardia euroa. Saimme kasvustrategiamme mukaisesti toisella neljänneksellä ennätysmäärän uusia asiakkaita Norjassa ja Ruotsissa. Hoidossa oleva varallisuus kasvoi 10 prosenttia vuoden takaisesta ja oli 400 miljardia euroa. Henki- ja eläkevakuutustoiminnan vahva vire jatkui. Finanswatch ja EY palkitsivat henkivakuutusyhtiömme Tanskassa vuoden eläkevakuuttajana. Bruttomaksutulo oli ennätyksellisen suuri. Se kasvoi vuoden takaisesta 2,2 miljardista eurosta 2,9 miljardiin euroon.

Pääomaa kertyi edelleen vahvasti, ja vahvistimme pääomarakennettamme entisestään. Ydinvakavaraisuussuhteemme oli neljänneksen lopussa 17,5 prosenttia, eli se ylitti viranomaisten vähimmäisvaatimuksen 4,4 prosenttiyksiköllä. Saimme heinäkuussa EKP:ltä luvan käyttää uusia vähittäisvastuisiin sovellettavia pääomamalleja. Kun huomioon otetaan Norjan Finanssivalvonnan äskettäin ehdottamat sääntömuutokset, nettovaikutus riskipainotettuihin eriin on pitkälti odotustemme mukainen. Hyväksynnän saatuamme olemme käynnistäneet EKP:n kanssa keskustelut omien osakkeiden takaisinosto-ohjelmien jatkamisesta vuoden 2025 alkupuolella.

Kannattavuutemme pysyy vahvana vuonna 2024 myös toisen neljänneksen tuloksemme perusteella. Odotamme oman pääoman tuottomme olevan koko vuodelta yli 15 prosenttia. Tämä on tavoitteemme myös vuodelle 2025. Keskitymme jatkossakin strategisiin painopistealueisiimme sekä asiakaskokemuksen ja operatiivisen toiminnan parantamiseen.

Tavoitteemme on ennallaan: haluamme olla ensisijainen kumppani asiakkaille, jotka tarvitsevat laajan valikoiman palveluja raha-asioissa.

Frank Vang-Jensen
Konsernijohtaja

Näkymät (ennallaan)

Taloudellinen tavoite vuodelle 2025

Nordean taloudellinen tavoite vuodelle 2025 on yli 15 prosentin oman pääoman tuotto.

Tavoitetta tukevat 44–46 prosentin kulu/tuotto-suhde, noin 10 korkopisteen vuotuinen luottotappiotaso sekä Nordean pitkäaikaisten pääomatavoitteiden ja osingonmaksuperiaatteiden jatkaminen.

Taloudelliset näkymät vuodelle 2024

Nordea odottaa oman pääoman tuoton olevan yli 15 prosenttia.

Pääomatavoitteet

Viranomaisten ydinvakavaraisuussuhdetta koskeva vähimmäisvaatimus ylittyy 1,50 prosenttiyksikön pääomapuskurilla.

Osingonmaksuperiaatteet

Periaatteena on, että osinkoa maksetaan 60–70 prosenttia tilikaudelta kertyvästä tuloksesta. Nordea arvioi jatkuvasti mahdollisuuksia käyttää osakkeiden takaisinostoja keinona jakaa ylimääräistä pääomaa osakkeenomistajille.

Tuloslaskelma

Liiketoiminnan volyymit, avaintiedot1

1. Kauden lopussa.
 

Tunnusluvut mukaan lukien vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät1

1. Lisätietoa tunnusluvuista ja vaihtoehtoisiksi määritellyistä tunnusluvuista.
2. Kauden lopussa. 
3. Mukaan lukien tilikauden tulos.

Tämä pörssitiedote on yhteenveto Nordean vuoden 2024 toisen neljänneksen tuloksesta. Englanninkielinen tulosraportti on tämän tiedotteen liitteenä, ja se löytyy myös verkkosivuiltamme:

Nordea Group Q2 2024 Report

Webcast-lähetys, jossa konsernijohtaja Frank Vang-Jensen esittelee tuloksen, järjestetään 15. heinäkuuta kello 11.00 Suomen aikaa. Lähetyksen jälkeen alkaa sijoittajille ja analyytikoille tarkoitettu kyselytilaisuus, jossa kysymyksiin vastaavat Frank Vang-Jensen, konsernin talousjohtaja Ian Smith ja sijoittajasuhteista vastaava johtaja Ilkka Ottoila.

Tilaisuutta voi seurata reaaliajassa osoitteessa www.nordea.com/ir. Tilaisuuden tallenne ja esitysmateriaali tulevat saataville samaan osoitteeseen.

Lisätietoja:

Frank Vang-Jensen, konsernijohtaja, 050 382 1391
Ian Smith, konsernin talousjohtaja, +45 5547 8372
Ilkka Ottoila, sijoittajasuhteet, 09 5300 7058
Konserniviestintä, 010 416 8023 tai press@nordea.com

Tässä pörssitiedotteessa annetut tiedot on annettu julkistettavaksi yllä mainittujen tahojen välityksellä 15. heinäkuuta 2024 kello 7.30 Suomen aikaa.


Nordea on yleispankki, joka on koko 200-vuotisen historiansa ajan tukenut Pohjoismaiden talouksia ja niiden kasvua. Autamme toteuttamaan unelmia ja arjen toiveita sekä edistämme yhteistä hyvää. Autamme joka päivä asiakkaitamme suunnittelemaan talouttaan, tarjoamme alan parhaan monikanavaisen asiakaskokemuksen ja edistämme kestävää muutosta. Nordean osake noteerataan Nasdaqin pörsseissä Helsingissä, Kööpenhaminassa ja Tukholmassa. Lue lisää meistä osoitteessa nordea.com.

Avainsanat: