Noreco gjennomfører refinansiering av NOR01 og NOR02 og plassering av nye obligasjonslån på 2000 millioner kroner
Stavanger, 30. november 2009: Norwegian Energy Company ASA ("Noreco" - OSE:NOR) har gjennomført den vellykkede plasseringen av 2000 millioner kroner i to nye obligasjonslån og tilbakekjøp av selskapets to eksisterende obligasjonslån NOR01 og NOR02. Denne transaksjonen fullfører refinansieringen av obligasjonslån som ble annonsert i oktober og utvider Norecos finansielle kapasitet og reduserer lånekostnadene til selskapet ytterligere.
De to nye obligasjonene med ISIN NO 001 054843.1 og ISIN NO 001 054844.9 (de "Nye Obligasjonene") ble innbetalt som planlagt 20. november 2009 og inkluderer et 3 års 750 millioner kroners obligasjonslån med en kupong på 3 måneders NIBOR + 7,9% p.a. og et fem års 1250 millioner kroners obligasjonslån med en fastrente kupong på 12,9% p.a. Lånene forfaller i sin helhet etter henholdsvis 3 og 5 år. Det vil bli søkt om notering av de Nye Obligasjonene på Oslo Børs.
- Denne refinansieringen utsetter forfall for lånene, reduserer lånekostnadene og gir oss også en enklere struktur på lånebetingelsene noe som gir selskapet økt fleksibilitet, sier Scott Kerr.
De to eksisterende obligasjonslånene NOR01 (NO 001037906.8) og NOR02 (NO 001037907.6) på totalt 2.240 millioner kroner (til sammen de "Eksisterende Obligasjonene") er i dag endelig tilbakekjøpt som planlagt og med dette er refinansieringen av de Eksisterende Obligasjonene gjennomført.
Pareto Securities var "Sole Lead Manager" for de Nye Obligasjonene, mens BNP Paribas, First Securities og SEB Merchant Banking var "Co-Managers".
Kontakter:
Einar Gjelsvik, direktør for strategi og investorkontakt (+47 99 28 38 56)