Norway Royal Salmon (NRS): Engasjering av finansiell rådgiver og innkalling til ekstraordinær generalforsamling.
NOT FOR RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION, DIRECTLY OR INDIRECTLY, IN AUSTRALIA, CANADA, THE HONG KONG SPECIAL ADMINISTRATIVE REGION OF THE PEOPLE'S REPUBLIC OF CHINA, SOUTH AFRICA, NEW ZEALAND, JAPAN OR THE UNITED STATES, OR ANY OTHER JURISDICTION IN WHICH SUCH RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION WOULD BE UNLAWFUL
Trondheim, 17 Mars 2022. Norway Royal Salmon ASA (“NRS” eller “Selskapet”) kunngjør herved at de har engasjert ABG Sundal Collier som sin finansielle rådgiver for å bistå i finansieringsprosessen relatert til oppkjøpet av SalmoNor AS (“SalmoNor”).
I løpet av de kommende ukene har Selskapet til hensikt å hente inntil NOK 2.000 millioner ved å tilby nyutstedte aksjer for å finansiere Kontantvederlaget (definert nedenfor) i Selskapets kjøp av SalmoNor fra NTS ASA ("NTS").
Som det er opplyst om i NRS sin børsmelding datert 11. januar 2022, har NRS og NTS inngått en bindende avtale hvoretter NRS' heleide datterselskap, NRS Farming AS, vil kjøpe 100 % av aksjene i SalmoNor fra NTS («Transaksjonen»). Som det fremkommer overfor har de uavhengige medlemmene i styret i NRS besluttet å gå videre med finansieringsprosessen, som er i samsvar med dets forpliktelser i henhold til aksjekjøpsavtalen («Aksjekjøpsavtalen») for Transaksjonen, og tar dermed sikte på å oppfylle den mest kritiske gjenværende betingelsen i Aksjekjøpsavtalen. I henhold til Aksjekjøpsavtalen har NTS forpliktet seg til å stemme for Transaksjonen og til å tegne vederlagsagsaksjer for ca. NOK 4 milliarder for å fullføre Transaksjonen.
De uavhengige medlemmene i styret i NRS mener Transaksjonen vil skape betydelige aksjonærverdier i NRS og har mottatt støtte for finansieringsprosessen fra både eksisterende aksjonærer og fra potensielle nye investorer.
Selv om styret registrerer at det har vært utvikling i eierskapssituasjonen i selskapets største aksjonær, NTS, er styret av det faste syn at det må overholde inngåtte avtaler og ivareta sin forpliktelse til å gjøre vurderinger og treffe beslutninger som er til beste for alle selskapets aksjonærer.
SalmoNor og Transaksjoner
SalmoNor er et helintegrert lakseoppdrettsselskap med en attraktiv lisensportefølje i produksjonsområde 7 i Midt-Norge og med et estimert slaktevolum på 34 750 tonn i 2022 og 39 000 tonn i 2023 (HOG). SalmoNor har over tid levert sterke operasjonelle resultater og NRS ser et betydelig potensial i å kombinere de to selskapene til å skape en helintegrert, storskala lakseoppdretter med en attraktiv lisensportefølje i topp presterende regioner. Det er en klar strategisk logikk og verdi i å kombinere beste praksis fra begge selskapene for å forbedre ytelsen og lønnsomheten innen smolt, oppdrett, utviklingslisenser og salg.
Aksjekjøpsavtalen verdsetter SalmoNor til en selskapsverdi på NOK 8.297 millioner. Egenkapitalverdien («Kjøpesummen») til SalmoNor er estimert til ca. NOK 5.978 millioner. Kjøpesummen er avtalt finansiert gjennom 68.14 % vederlagsaksjer i NRS og 31.86 % kontanter ("Kontantvederlaget").
Ekstraordinær Generalforsamling:
Det innkalles herved til ekstraordinær generalforsamling i Norway Royal Salmon ASA torsdag 7. april 2022 kl 09:00, Ferjemannsveien 10, Trondheim. Innkallingen til den ekstraordinære generalforsamlingen finner du vedlagt.
For ytterligere informasjon, vennligst kontakt:
Klaus Hatlebrekke, Interim CEO: +47 975 16 757
Ola Loe, CFO: + 47 911 79 411
Om Norway Royal Salmon ASA:
Norway Royal Salmon ASA (NRS) konsern eier 36 085 tonn MTB for lakseoppdrett lokalisert i Troms og Finnmark og 17 800 tonn MTB for lakseoppdrett og 5 300 tonn for ørretoppdrett på Island gjennom selskapet Arctic Fish. I tillegg har konsernet minoritetsandeler i 2 tilknyttede norske oppdrettsselskaper som til sammen har 9 oppdrettskonsesjoner. NRS er et attraktivt posisjonert oppdrettsselskap som tilbyr laks til markedet gjennom eget salgsapparat. Vennligst se www.norwayroyalsalmon.com for mer informasjon
Important Notice
This announcement is not, and does not form a part of, any offer to sell, or a solicitation of an offer to purchase, any securities of the Company. The distribution of this announcement and other information may be restricted by law in certain jurisdictions. Copies of this announcement are not being made and may not be distributed or sent into any jurisdiction in which such distribution would be unlawful or would require registration or other measures. Persons into whose possession this announcement or such other information should come are required to inform themselves about and to observe any such restrictions.
The securities referred to in this announcement have not been and will not be registered under the U.S. Securities Act of 1933, as amended (the "US Securities Act"), and accordingly may not be offered or sold in the United States absent registration or an applicable exemption from the registration requirements of the US Securities Act and in accordance with applicable U.S. state securities laws. The Company does not intend to register any part of the offering or their securities in the United States or to conduct a public offering of securities in the United States. Any sale in the United States of the securities mentioned in this announcement will be made solely to "qualified institutional buyers" as defined in Rule 144A under the US Securities Act.
Matters discussed in this announcement may constitute forward-looking statements. Forward-looking statements are statements that are not historical facts and may be identified by words such as "believe", "expect", "anticipate", "strategy", "intends", "estimate", "will", "may", "continue", "should" and similar expressions. The forward-looking statements in this release are based upon various assumptions, many of which are based, in turn, upon further assumptions. Although the Company believes that these assumptions were reasonable when made, the assumptions are inherently subject to significant known and unknown risks, uncertainties, contingencies and other important factors which are difficult or impossible to predict and are beyond the Company's control.
Actual events may differ significantly from any anticipated development due to a number of factors, including without limitation, changes in investment levels and need for the Company's services, changes in the general economic, political and market conditions in the markets in which the Company operates, the Company's ability to attract, retain and motivate qualified personnel, changes in the Company's ability to engage in commercially acceptable acquisitions and strategic investments, and changes in laws and regulation and the potential impact of legal proceedings and actions. Such risks, uncertainties, contingencies and other important factors could cause actual events to differ materially from the expectations expressed or implied in this release by forward-looking statements. The Company does not provide any guarantees that the assumptions underlying the forward-looking statements in this announcement are free from errors nor does it accept any responsibility for the future accuracy of the opinions expressed in this announcement or any obligation to update or revise the statements in this announcement to reflect subsequent events. You should not place undue reliance on the forward-looking statements in this document.
The information, opinions and forward-looking statements contained in this announcement speak only as at its date, and are subject to change without notice. The Company does not undertake any obligation to review, update, confirm, or to release publicly any revisions to any forward-looking statements to reflect events that occur or circumstances that arise in relation to the content of this announcement.
Neither the Manager nor any of its respective affiliates make any representation as to the accuracy or completeness of this announcement and none of them accept any responsibility for the contents of this announcement or any matters referred to herein.
This announcement is for information purposes only and is not to be relied upon in substitution for the exercise of independent judgment. It is not intended as investment advice and under no circumstances is it to be used or considered as an offer to sell, or a solicitation of an offer to buy any securities or a recommendation to buy or sell any securities in the Company. Neither the Manager nor any of its respective affiliates accept any liability arising from the use of this announcement.
This information is considered to be inside information pursuant to the EU Market Abuse Regulation, and is subject of the disclosure requirements of section 5-12 of the Norwegian Securities Trading Act. The notification is submitted on behalf of Norway Royal Salmon ASA by Bjørn Kleven, Group Accounting Manager, at 08.30 CET, 17 March 2022.