Villkoren för BillerudKorsnäs nyemission är fastställda

Detta pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras eller distribueras, till sin helhet eller i delar, direkt eller indirekt i USA, Kanada, Japan, Hongkong eller Australien eller något annat land där sådan publicering eller distribution skulle bryta mot tillämpliga lagar eller regler eller skulle kräva att ytterligare dokumentation upprättas eller registreras eller kräva att någon annan åtgärd vidtas, i tillägg till de krav som ställs av svensk lag. Detta pressmeddelande är inte ett prospekt utan ett offentliggörande av de huvudsakliga villkoren i nyemissionen av aktier med företrädesrätt för BillerudKorsnäs aktieägare. För ytterligare information, vänligen se ”Viktig information” i detta pressmeddelande.

Styrelsen för BillerudKorsnäs (”Bolaget”) har idag, med stöd av bemyndigande, beslutat att genomföra en företrädesemission och fastställt villkoren för emissionen. Givet att nyemissionen fulltecknas tillförs bolaget cirka MSEK 1 996 före emissionskostnader. Syftet är att använda emissionslikviden för att betala tillbaka delar av BillerudKorsnäs utestående lån.

Den nya styrelsen i BillerudKorsnäs har idag, med stöd av bemyndigandet från extra bolagsstämma den 14 september 2012, beslutat om en nyemission av högst 68 833 629 aktier med företrädesrätt för aktieägarna.

Följande villkor i sammandrag gäller för företrädesemissionen:

• Företrädesrätt: Rätt att erhålla teckningsrätter för de nya aktierna ska, med företrädesrätt, tillkomma den som på avstämningsdagen för nyemissionen är registrerad som aktieägare i bolaget. Varje befintlig aktie i BillerudKorsnäs berättigar till en (1) teckningsrätt och två (2) teckningsrätter ger rätt till teckning av en (1) ny aktie.
• Teckningskurs: 29 kronor per aktie. Courtage utgår ej.
• Teckningstid: 7 december 2012 till och med den 21 december 2012.
• Avstämningsdag: 6 december 2012. Sista dagen för handel i BillerudKorsnäs aktie inklusive rätt att erhålla teckningsrätter är den 3 december 2012 och första dagen för handel exklusive rätt att erhålla teckningsrätter är den 4 december 2012.
• Handel med teckningsrätter kommer att ske på NASDAQ OMX Stockholm under tiden den 7 december 2012 till och med den 18 december 2012.

Tidplan för företrädesemissionen

Teckningsåtaganden
BillerudKorsnäs två huvudägare, Kinnevik, som har en ägarandel om 25,1 procent, och Frapag, som har en ägarandel om 15,7 procent, har genom teckningsåtaganden förbundit sig att teckna aktier i företrädesemissionen. Kinnevik har åtagit sig att teckna aktier till ett värde om MSEK 500 och Frapag att teckna aktier motsvarande sin ägarandel. Teckningsåtagandena motsvarar totalt cirka 41 procent av företrädesemissionen. Ingen ersättning kommer att utgå till följd av teckningsåtagandena.

Rådgivare
SEB Enskilda och Handelsbanken Capital Markets är finansiella rådgivare och Cederquist är juridisk rådgivare till BillerudKorsnäs i samband med företrädesemissionen.

För mer information, vänligen kontakta:
Per Lindberg, VD och koncernchef, +46 (0)8 553 335 00
Susanne Lithander, Ekonomi- och finansdirektör, +46 (0)8 553 335 00
Sophie Arnius, IR chef, +46 (0)8 553 335 24, +46 (0)70 590 80 72

Informationen är sådan som BillerudKorsnäs Aktiebolag (publ) ska offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden. Avlämnad för offentliggörande kl. 15.05 den 29 november 2012.

BillerudKorsnäs i korthet
BillerudKorsnäs erbjuder nyfiberbaserade förpackningsmaterial och smarta lösningar för dagens och morgondagens förpackningsbehov. Det övergripande målet är att generera lönsam tillväxt. Genom sin affärsmodell sätter BillerudKorsnäs kunden i fokus med högkvalitativa material, kunskap om hela förädlingskedjan samt ett globalt nätverk som ökar tillgängligheten till olika marknader. BillerudKorsnäs har en framstående position inom ett flertal segment, såväl inom nyfiberbaserade material till konsumentförpackningar som för industriella ändamål. Bolagets syfte är att skapa värden som stärker kundernas varumärken och konkurrenskraft och därmed säkrar bolagets position som den naturliga samarbetspartnern för smartare förpackningar. Cirka 75 procent av BillerudKorsnäs försäljning sker till konsumentnära branscher där Mat & Dryck utgör det största marknadssegmentet. Idag är Europa BillerudKorsnäs viktigaste marknad. Bolagets årsomsättning uppgår till
cirka SEK 20 miljarder.

Tre affärsområden
Affärsområde Packaging Paper erbjuder kunderna tekniskt avancerat nyfiberbaserat kraft- och säckpapper samt smarta lösningar för funktion, design och materialval. Alla kvaliteter är starka samt har mycket bra tryck- och körbarhet vilket bidrar till ökad produktivitet i kundernas konverteringsprocesser.

Affärsområde Consumer Board utvecklar och säljer högkvalitativ kartong av nyfiber till flera segment, bland annat drycker och konsumentvaror, vilka efterfrågar förpackningar som är effektiva, attraktiva samt funktionella. Dessutom erbjuder affärsområdet sina kunder lösningar för leveransservice samt applikationskunskap.

Affärsområde Containerboard erbjuder wellråvaror av nyfiber anpassade för höga krav på styrka, hygien och tryck. I transportkedjan bidrar det starka materialet till lättare förpackningar vilket leder till minskade koldioxidutsläpp. Rådgivning inom förpackningsoptimering hjälper varumärkesägare till rätt förpackning för varor och logistikkedjor.

Cirka 4 400 medarbetare
Den 30 september 2012 hade Billerud 2 490 medarbetare och Korsnäs 1 883 medarbetare. BillerudKorsnäs har därmed totalt cirka 4 400 medarbetare.

Åtta produktionsenheter
Produktion av papper och kartong sker vid åtta produktionsenheter; Gävle, Gruvön,
Frövi/Rockhammar, Skärblacka och Karlsborg i Sverige, Jakobstad och Tervasaari i Finland samt Beetham i Storbritannien.

Den totala produktionskapaciteten uppskattas till cirka 2 900 kton per år.

För mer information besök: www.billerudkorsnas.se

VIKTIG INFORMATION
Offentliggörande eller distribution av detta pressmeddelande kan i vissa jurisdiktioner vara föremål för restriktioner enligt lag, och personer i de jurisdiktioner där detta pressmeddelande har offentliggjorts eller distribuerats bör informera sig om och följa sådana legala restriktioner. Detta pressmeddelande innehåller inte och utgör inte en inbjudan eller ett erbjudande att förvärva, sälja, teckna eller på annat sätt handla med aktier, teckningsrätter eller andra värdepapper i BillerudKorsnäs AB (publ) ("BillerudKorsnäs"). Inbjudan till berörda personer att teckna aktier i BillerudKorsnäs kommer endast att ske genom det prospekt som avses att offentliggöra på bolagets webbplats den 30 november 2012, efter godkännande och registrering av Finansinspektionen. Prospektet kommer bland annat att innehålla redovisningshandlingar samt information om bolagets styrelse och revisorer. Detta pressmeddelande har inte godkänts av någon regulatorisk myndighet. Detta pressmeddelande är inte ett prospekt och investerare bör inte teckna eller köpa värdepapper refererandes till i detta pressmeddelande förutom på grundval av den information som kommer att finnas i det prospekt som kommer att offentliggöras.

Detta pressmeddelande riktar sig inte till personer som vistas i USA (med USA avses: Förenta Staterna, dess territorier, varje stat i Förenta Staterna samt District of Columbia), Kanada, Australien, Hongkong, Japan eller annat land där erbjudande eller försäljning av teckningsrätter, betalda tecknade aktier eller nya aktier inte är tillåten. Detta pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras eller distribueras, vare sig direkt eller indirekt, i eller till USA, Kanada, Australien, Hongkong, Japan eller annat land där sådan åtgärd helt eller delvis är föremål för legala restriktioner eller där sådan åtgärd skulle innebära krav på ytterligare prospekt, annan erbjudandedokumentation, registreringar eller andra åtgärder utöver vad som följer av svensk lag. Informationen i detta pressmeddelande får inte heller vidarebefordras, reproduceras eller uppvisas på sätt som står i strid med sådana restriktioner eller som skulle innebära krav på ytterligare prospekt, annan erbjudandedokumentation, registreringar eller andra åtgärder. Underlåtenhet att efterkomma denna anvisning kan innebära brott mot United States Securities Act från 1933, med tillägg, ("Securities Act") eller tillämpliga lagar i andra jurisdiktioner.

Därtill, om och i den utsträckning detta pressmeddelande kommuniceras i någon medlemsstat i Europeiska Ekonomiska Samarbetsområdet som har implementerat direktiv 2003/71/EG (tillsammans med tillämpliga åtgärder för implementering, inbegripet direktiv 2010/73/EG, i varje medlemsstat benämnt "Prospektdirektivet"), är pressmeddelandet endast avsett för och riktat till personer i denna medlemsstat som är "kvalificerade investerare" i den mening som avses i Prospektdirektivet. Andra personer i medlemsstaten än dessa ska inte handla på basis av, eller förlita sig på pressmeddelandet. Meddelandet utgör inte ett prospekt i den mening som avses Prospektdirektivet eller ett erbjudande till allmänheten.

I Storbritannien är pressmeddelandet endast riktat till, och avsett för (i) personer som har professionell erfarenhet av frågor relaterade till investeringar som faller under Artikel 19(5) i Lagen om finansiella tjänster och marknader 2000 (Finansiell marknadsföring) Föreskrift 2005 ("Föreskriften"), (ii) till personer som faller under artikel 49(2) (a) till (d) (juridiska personer med högt nettovärde, oregistrerade juridiska personer etc.) i Föreskriften, eller (iii) andra personer till vilka pressmeddelandet annars lagligen får kommuniceras (sådana personer omnämns tillsammans "relevanta personer"). Pressmeddelandet riktar sig endast till relevanta personer. Varje person som inte är en relevant person ska inte handla på basis av, eller förlita sig på pressmeddelandet.

Inga teckningsrätter, betalda tecknade aktier eller nya aktier har registrerats eller kommer att registreras enligt Securities Act, eller hos någon annan värdepappersregulatoriskmyndighet i någon stat eller jurisdiktion i USA och får inte erbjudas, säljas, återförsäljas, överlåtas, levereras eller distribueras, direkt eller indirekt, till eller inom USA eller för sådan persons räkning annat än i enlighet med undantag från, eller i en transaktion som inte är föremål för registreringsskyldighet enligt Securities Act samt är i enlighet med tillämpliga värdepappersregleringar i relevant stat eller jurisdiktion i USA. Inga erbjudanden till allmänheten avseende teckningsrätter, betalda tecknade aktier eller nya aktier genomförs i USA.