HNA Tourism Group lämnar ett kontant budpliktsbud till aktieägarna i Rezidor Hotel Group AB (publ)

tor, dec 22, 2016 23:00 CET

Detta pressmeddelande får inte, direkt eller indirekt, distribueras eller publiceras till eller inom Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA. Erbjudandet lämnas inte till (och accepter godkänns inte från) personer i dessa länder eller personer i något annat land där accept av Erbjudandet skulle kräva ytterligare dokumentation, registrering eller andra åtgärder utöver vad som följer av svensk rätt.

Pressmeddelande från HNA Sweden Hospitality Management AB

Stockholm den 22 december 2016

Den 27 april 2016 offentliggjorde HNA Tourism Group Co., Ltd. (”HNA Tourism Group”) och Carlson Hospitality Group, Inc. (”Carlson Hospitality Group”) att HNA Tourism Group hade ingått ett avtal att förvärva samtliga aktier i Carlson Hotels, Inc. (”Carlson Hotels”) (”Förvärvet”). Förvärvet inkluderade Carlson Hotels innehav i Rezidor Hotel Group AB (publ) (”Rezidor”), uppgående till 87 552 187 aktier, vilket motsvarar 51,3 procent av såväl de utestående aktierna som rösterna i Rezidor. Förvärvet fullbordades den 7 december 2016, vilket därmed innebär att HNA Tourism Group är skyldigt att lämna ett budpliktsbud avseende resterande utestående aktier i Rezidor.

HNA Tourism Group, genom sitt indirekt helägda dotterbolag HNA Sweden Hospitality Management AB (”HNA Sweden”), lämnar härmed ett kontant budpliktsbud till aktieägarna i Rezidor om förvärv av samtliga utestående aktier i Rezidor (”Erbjudandet”). Aktierna i Rezidor är upptagna till handel på Nasdaq Stockholm. Erbjudandet omfattar inte de 87 552 187 aktier i Rezidor som HNA Sweden innehar indirekt genom dess helägda dotterbolag Carlson Hotels.

Erbjudandet lämnas i enlighet med Nasdaq Stockholms takeover-regler om budplikt (”Takeover-reglerna”) och kommer därför, villkorat av att erforderliga myndighetstillstånd erhålls, att fullföljas oaktat anslutningsnivå.

Erbjudandet i sammandrag

HNA Sweden erbjuder 34,86[1] kronor kontant för varje aktie i Rezidor.[2] Erbjudandets totala värde uppgår till cirka 2,9 miljarder kronor.[3]
Erbjudandet kommer att finansieras genom HNA Swedens befintliga medel.
Erbjudandet är endast villkorat av att erforderliga myndighetsgodkännanden erhålls.
Acceptperioden för Erbjudandet beräknas löpa från och med den 3 februari 2017 till och med den 10 mars 2017. Beräknad likviddag är den 7 april 2017.
Courtage kommer inte att utgå i samband med Erbjudandet.
Det erbjudna vederlaget motsvarar ett pris under stängningskursen för Rezidors aktie på Nasdaq Stockholm om 37,20 kronor den 22 december 2016, den sista handelsdagen innan offentliggörandet av Erbjudandet. Det erbjudna vederlaget representerar en premie om cirka 7,7 procent jämfört med den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Rezidors aktie om 32,38 kronor under de sex senaste månaderna fram till och med den 27 april 2016 (vilket var den sista handelsdagen före offentliggörandet av att HNA Tourism Group hade ingått avtal om att förvärva Carlson Hotels).

Bakgrund och motiv till Erbjudandet

HNA Tourism Group är ett helägt dotterbolag till HNA Group Co., Ltd., ett Fortune Global 500-företag med verksamhet inom bland annat luftfart, turism, hotellverksamhet, finansiella tjänster och online-tjänster. Den 27 april 2016 offentliggjorde HNA Tourism Group och Carlson Hospitality Group att de hade ingått ett avtal om HNA Tourism Groups förvärv av Carlson Hotels. Carlson Hotels innehar varumärkena Quorvus Collection, Radisson Blu®, Radisson®, Radisson RED, Park Plaza®, Park Inn® by Radisson, Country Inns & Suites By CarlsonSM och det globala hotellbonusprogrammet Club CarlsonSM.

Förvärvet är i linje med HNA Tourism Groups strategi att utveckla en global hotellplattform med erkända varumärken och företag inom premiumsegmentet i Asien, Amerika och Europa.

Förvärvet inkluderade Carlson Hotels innehav i Rezidor, uppgående till 87 552 187 aktier, vilket motsvarar 51,3 procent av såväl de utestående aktierna som rösterna i Rezidor. Förvärvet fullbordades den 7 december 2016 vilket utlöste en skyldighet för HNA Tourism Group att lämna ett budpliktsbud till de resterande aktieägarna i Rezidor. Till följd av detta lämnar HNA Sweden, ett indirekt helägt dotterbolag till HNA Tourism Group, härmed i enlighet med reglerna om budplikt detta Erbjudande till de resterande aktieägarna i Rezidor.

Erbjudandet möjliggör för de aktieägare som till följd av kontrollägarskiftet vill avyttra sina aktier i Rezidor att göra så på ett ordnat sätt.

HNA Tourism Group värdesätter kompetensen hos såväl ledningen som de anställda i Rezidor. Det finns för närvarande inga beslut om några väsentliga förändringar vad gäller Rezidors ledning och anställda, i fråga om såväl anställningsvillkor och sysselsättning som de platser där Rezidor bedriver verksamhet.

Erbjudandet

HNA Sweden erbjuder 34,86 kronor kontant för varje aktie i Rezidor. Det erbjudna vederlaget kommer att justeras om Rezidor genomför en utdelning eller annan värdeöverföring innan likvid har utbetalats inom ramen för Erbjudandet och kommer följaktligen att minskas med ett motsvarande belopp per aktie för varje sådan utdelning eller värdeöverföring.

Priset i Erbjudandet motsvarar den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Rezidor-aktien under de 20 börsdagar som föregått dagen för offentliggörandet av ingåendet av avtalet om att förvärva Carlson Hotels som offentliggjordes den 27 april 2016, vilket i enlighet med uttalanden från Aktiemarknadsnämnden (se uttalandena AMN 2016:10 och AMN 2016:27) är det lägsta pris som ska erbjudas i Erbjudandet. Se vidare under Uttalanden från Aktiemarknadsnämnden.

Det erbjudna vederlaget motsvarar ett pris under stängningskursen för Rezidors aktie på Nasdaq Stockholm om 37,20 kronor den 22 december 2016, den sista handelsdagen innan offentliggörandet av Erbjudandet. Det erbjudna vederlaget representerar en premie om cirka 7,7 procent jämfört med den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Rezidors aktie om 32,38 kronor under de sex senaste månaderna fram till och med den 27 april 2016 (vilket var den sista handelsdagen före offentliggörandet av att HNA Tourism Group hade ingått avtal om att förvärva Carlson Hotels).

Erbjudandets totala värde uppgår till cirka 2,9 miljarder kronor.[4]

Acceptperioden för Erbjudandet beräknas löpa från och med den 3 februari 2017 till och med den 10 mars 2017.

Utbetalning av vederlaget beräknas ske omkring den 7 april 2017, under förutsättning att villkoret för Erbjudandets fullföljande dessförinnan har uppfyllts eller frånfallits. Utbetalning av vederlaget kommer kräva att HNA Sweden erhåller erforderliga myndighetsgodkännanden för att föra ut pengar från Kina för användning till utbetalning av vederlaget. Sådana myndighetsgodkännanden kan endast erhållas när det slutliga totala vederlaget har fastställts efter utgången av acceptperioden. Om de slutliga myndighetsgodkännandena för utförsel av pengar från Kina för användning till utbetalning av vederlaget inte har erhållits innan den 7 april 2017, kan likviddagen komma att senareläggas till dess att slutliga myndighetsgodkännanden har erhållits, upp till totalt nio månader efter det att acceptperioden har börjat löpa. När villkoret för Erbjudandets fullföljande har uppfyllts eller frånfallits är HNA Sweden dock skyldigt att fullfölja Erbjudandet, oaktat om likviddagen senareläggs.

För det fall likviddagen senareläggs kommer ägare av aktier i Rezidor ges rätt att återkalla avgivna accepter.

Courtage kommer inte att utgå i samband med Erbjudandet.

Rättigheter under Rezidors incitamentsprogram

Erbjudandet omfattar inga av Rezidor beviljade rättigheter till dess anställda under något av Rezidor implementerat incitamentsprogram, inkluderat de långsiktiga aktierelaterade och prestationsbaserade incitamentsprogrammen till befattningshavare som godkändes på årsstämmorna 2014, 2015 och 2016. HNA Sweden har för avsikt att tillse att deltagarna i sådana program ges en skälig behandling om det är nödvändigt i anledning av Erbjudandets fullföljande.

HNA Swedens aktieägande i Rezidor

Per dagen för offentliggörandet av Erbjudandet innehar HNA Sweden, genom sitt indirekt helägda dotterbolag Carlson Hotels, 87 552 187 aktier i Rezidor, vilket motsvarar 51,3 procent av antalet utestående aktier och röster i Rezidor.[5] Aktierna i Rezidor förvärvades genom fullbordandet av Förvärvet (se ovan).

Utöver ovannämnda förvärv har varken HNA Tourism Group, HNA Sweden eller något annat koncernbolag förvärvat eller ingått något avtal om att förvärva Rezidor-aktier eller finansiella instrument som ger finansiell exponering motsvarande ett innehav i Rezidor-aktier under den sexmånadersperiod som förekommit offentliggörandet av Erbjudandet.

HNA Sweden kan under acceptperioden komma att förvärva, eller ingå överenskommelser om att förvärva, aktier i Rezidor utanför Erbjudandet. Sådana förvärv eller överenskommelser ska ske i överensstämmelse med svensk lag och ska offentliggöras i enlighet med tillämpliga regler.

Villkor för Erbjudandet

Erbjudandets fullföljande är villkorat av att samtliga för Erbjudandet, utbetalningen av vederlaget i Erbjudandet och förvärvet av Rezidor erforderliga tillstånd, godkännanden, beslut och andra åtgärder från myndigheter eller liknande har erhållits på för HNA Sweden acceptabla villkor.

HNA Sweden förbehåller sig rätten att återkalla Erbjudandet för det fall det står klart att ovanstående villkor inte har uppfyllts eller kan uppfyllas. Ett sådant återkallande kommer emellertid endast att ske om den bristande uppfyllelsen är av väsentlig betydelse för HNA Swedens förvärv av aktierna i Rezidor.

HNA Sweden förbehåller sig rätten att helt eller delvis frånfalla ovanstående villkor i enlighet med tillämpliga lagar och regler.

Erbjudandets finansiering

Erbjudandet kommer att finansieras genom HNA Swedens befintliga medel.

Preliminär tidplan

En erbjudandehandling avseende Erbjudandet förväntas offentliggöras omkring den 2 februari 2017 och kommer att distribueras till aktieägarna i Rezidor vars innehav är direktregistrerat hos Euroclear Sweden AB i samband därmed.

Acceptperioden för Erbjudandet beräknas inledas omkring den 3 februari 2017 och avslutas omkring den 10 mars 2017.

Utbetalning av vederlaget kommer, under förutsättning att nödvändiga myndighetstillstånd erhålls, att ske efter det att HNA Sweden har offentliggjort att villkoret för Erbjudandet uppfyllts eller att HNA Sweden annars har beslutat att fullfölja Erbjudandet. Sådant offentliggörande kommer att innehålla ett preliminärt datum för utbetalning av vederlaget. Förutsatt att ett sådant offentliggörande sker senast den 15 mars 2017 beräknas utbetalning av vederlaget kunna ske omkring den 7 april 2017.

HNA Sweden förbehåller sig rätten att, vid ett eller flera tillfällen, förlänga acceptperioden för Erbjudandet, liksom att senarelägga tidpunkten för utbetalning av vederlaget. HNA Sweden kommer att meddela sådan eventuell förlängning av acceptperioden och/eller senareläggning av tidpunkten för utbetalning av vederlaget genom pressmeddelande i enlighet med tillämpliga lagar och regler.

Uttalanden från Aktiemarknadsnämnden

HNA Tourism Group har erhållit uttalanden från Aktiemarknadsnämnden med innebörden att priset i Erbjudandet inte ska understiga den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Rezidors aktie under de 20 börsdagar som föregått dagen för offentliggörandet av ingåendet av avtalet om att förvärva Carlson Hotels, vilket offentliggjordes den 27 april 2016 (se uttalandena AMN 2016:10 och AMN 2016:27).

Aktiemarknadsnämnden har vidare godkänt att HNA Tourism Groups indirekt helägda dotterbolag HNA Sweden lämnar Erbjudandet istället för koncernens moderbolag HNA Tourism Group (se uttalande AMN 2016:27).

Baserat på offentliga uppgifter från Euroclear Sweden AB tillgängliga för HNA Tourism Group per den 30 september 2016, innehas 7,60 procent av de utestående aktierna i Rezidor av aktieägare i USA, aktieägare i Schweiz innehar 0,59 procent av de utestående aktierna i Rezidor, aktieägare i Japan innehar 0,13 procent av de utestående aktierna i Rezidor, aktieägare i Kanada innehar 0,01 procent av de utestående aktierna i Rezidor, aktieägare i Hongkong innehar 0,01 procent av de utestående aktierna i Rezidor och aktieägare i Australien innehar 0,001 procent av de utestående aktierna i Rezidor. Det finns inga aktieägare i Nya Zeeland eller Sydafrika. Aktiemarknadsnämnden har godkänt att aktieägare i Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika och USA exkluderas i Erbjudandet (se uttalande AMN 2016:27).

Aktiemarknadsnämnden har vidare godkänt utformningen av villkoret i Erbjudandet, inklusive det att utbetalning av vederlaget kan komma att ske upp till en månad efter det att acceptperioden har löpt ut (se uttalande AMN 2016:27). Aktiemarknadsnämnden har i samma uttalande godkänt att utbetalning av vederlaget kan komma att senareläggas till dess att nödvändiga myndighetsgodkännanden för utförseln av vederlaget från Kina har erhållits, totalt upp till nio månader efter det att acceptperioden har börjat löpa. När villkoret för Erbjudandets fullföljande har uppfyllts eller frånfallits är HNA Sweden dock skyldigt att fullfölja Erbjudandet, oaktat om likviddagen senareläggs.

För Aktiemarknadsnämndens uttalanden i helhet, se www.aktiemarknadsnamnden.se.

Närståendeförhållanden

HNA Sweden är genom Carlson Hotels moderbolag till Rezidor. Erbjudandet omfattas av bestämmelserna i avsnitt III i Takeover-reglerna där det bland annat föreskrivs att Rezidors styrelse är skyldig att inhämta och offentliggöra ett värderingsutlåtande (fairness opinion).

Tvångsinlösen och avnotering

Om HNA Sweden blir innehavare av aktier i en sådan utsträckning att dessa representerar mer än 90 procent av det totala antalet aktier i Rezidor, avser HNA Sweden att begära tvångsinlösen av resterande aktier i Rezidor. I samband härmed avser HNA Sweden att verka för att aktierna i Rezidor avnoteras från Nasdaq Stockholm.

Tillämplig lag och tvister

Erbjudandet ska regleras och tolkas i enlighet med svensk materiell rätt, utan tillämpning av sådana lagvalsregler som leder till att lagen i någon annan jurisdiktion ska tillämpas.

För Erbjudandet gäller Takeover-reglerna och Aktiemarknadsnämndens uttalanden om tolkning och tillämpning av Takeover-reglerna.

HNA Sweden har den 22 december 2016, i enlighet med lagen (2006:451) om offentliga uppköpserbjudanden på aktiemarknaden, åtagit sig gentemot Nasdaq Stockholm att följa Takeover-reglerna, Aktiemarknadsnämndens uttalanden om tolkning och tillämpning av Takeover-reglerna samt att underkasta sig de sanktioner som Nasdaq Stockholm kan besluta om vid överträdelse av Takeover-reglerna. HNA Sweden har den 22 december 2016 informerat Finansinspektionen om Erbjudandet samt om ovan nämnda åtagande gentemot Nasdaq Stockholm.

Tvist som rör eller uppkommer i anslutning till Erbjudandet ska avgöras av svensk domstol exklusivt med Stockholms tingsrätt som första instans.

Rådgivare

HNA Tourism Group och HNA Sweden[6] har i samband med Erbjudandet anlitat J.P. Morgan och Benedetto, Gartland & Company som finansiella rådgivare samt Hogan Lovells och Advokatfirman Lindahl som legala rådgivare.

Emissionsinstitut

Handelsbanken Capital Markets agerar emissionsinstitut i samband med Erbjudandet.

Stockholm den 22 december 2016

HNA Sweden Hospitality Management AB

Styrelsen

HNA Sweden Hospitality Management AB offentliggör denna information i enlighet med Takeover-reglerna. Informationen lämnades för publicering den 22 december 2016 klockan 23.00 (CET).

HNA i korthet

HNA Sweden

HNA Sweden Hospitality Management AB, med organisationsnummer 559073-9503 är ett svenskt aktiebolag och ett indirekt helägt dotterbolag till HNA Tourism Group. HNA Sweden har sitt säte i Stockholm med adressen c/o Advokatfirman Lindahl KB, Box 1065, 101 39 Stockholm. HNA Sweden bildades den 22 augusti 2016 och registrerades hos Bolagsverket den 26 augusti 2016. HNA Sweden har bildats i syfte att vara moderbolag till Carlson Hotels samt att lämna Erbjudandet och vidta alla nödvändiga åtgärder för fullföljandet av Erbjudandet. HNA Sweden har inte bedrivit och bedriver för närvarande ingen verksamhet.

HNA Tourism Group

HNA Tourism utgör ett dotterbolag till Fortune Global 500-företaget HNA Group och tillhandahåller ett brett spektrum av tjänster. HNA Group bildades 1993 och har sedan dess utvecklats från att vara ett regionalt flygbolag baserat på Hainan, till att bli ett globalt företag med över 90 miljarder dollar i tillgångar, 30 miljarder dollar i årliga intäkter och nästan 200 000 anställda världen över men framförallt i Nordamerika, Europa och Asien. HNA Tourism innehar över 700 flygplan som transporterar över 90 miljoner passagerare till 260 städer världen över. Tillsammans med Carlson Hotels driver och investerar HNA Tourism i nästan 2 000 hotell med fler än 300 000 rum fördelade över flera stora marknader.

Rezidor i korthet

Rezidor är ett hotellföretag som driver varumärkena Radisson Blu och Park Inn by Radisson. År 2014 offentliggjorde Rezidor tillsammans med Carlson Hotels lanseringen av två nya varumärken: Radisson RED, ett förstklassigt varumärke inom ”Lifestyle Select”-segmentet inspirerad av milleniumgenerationens livsstil, och Quorvus Collection, en ny generation av distinkta femstjärniga hotell. Rezidor innehar även 49 procent av andelarna i Prizeotel, en ung hotellkedja i ekonomisegmentet.

Rezidors hotellportfölj består av 475 hotell med mer än 104 000 rum i drift och under utveckling i 80 länder i Europa, Mellanöstern och Afrika.

Rezidors strategi är att växa med management- och franchiseavtal och endast selektivt med hyresavtal. Rezidors strategi är också att fokusera sin expansion på tillväxtmarknaderna i Östeuropa, Mellanöstern och Afrika.

Rezidor är en del av Carlson Rezidor Hotel Group.

Rezidors aktier är upptagna till handel på Nasdaq Stockholm, Mid Cap. För mer information, se www.rezidor.com.

För mer information

För mer information om Erbjudandet, se:

www.hnagroup.com/en/discl/HNA_Website2017/legal.html

För ytterligare frågor, kontakta:

Sard Verbinnen & Co

Michael Henson
+44 (0) 20 3178 8914

Robert Rendine
+1 (212) 687 8080

Viktig information

Erbjudandet riktar sig inte till personer vars deltagande i Erbjudandet förutsätter att ytterligare erbjudandehandling upprättas eller registrering sker eller att någon annan åtgärd företas utöver vad som krävs enligt svensk rätt.

Detta pressmeddelande och annan dokumentation hänförlig till Erbjudandet kommer inte att distribueras och får inte postas eller på annat sätt distribueras eller sändas in i något land där detta skulle förutsätta att några sådana ytterligare åtgärder företas eller där detta skulle strida mot lagar eller regleringar i det landet. HNA Sweden kommer inte att tillåta eller godkänna någon sådan distribution. Om någon söker acceptera Erbjudandet som ett resultat av att direkt eller indirekt ha överträtt dessa restriktioner så kan accepten komma att lämnas utan avseende.

Erbjudandet lämnas inte, vare sig direkt eller indirekt, genom post eller något annat kommunikationsmedel (varmed förstås bland annat telefax, e-post, telex, telefon och internet) i eller in till Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA och Erbjudandet kan inte accepteras på något sådant sätt eller med något sådant kommunikationsmedel i eller från Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA. Följaktligen kommer inte detta pressmeddelande eller annan dokumentation avseende Erbjudandet att sändas eller på annat sätt tillhandahållas i eller in till Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA och får inte heller distribueras på liknande sätt.

HNA Sweden kommer inte att tillhandahålla något vederlag enligt Erbjudandet till Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA.

Detta pressmeddelande skickas inte, och får inte skickas, till aktieägare med registrerade adresser i Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA. Banker, fondkommissionärer och andra institutioner som innehar förvaltarregistrerade aktier för personer i Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA, får inte vidarebefordra detta pressmeddelande, eller andra till Erbjudandet relaterade dokument, till sådana personer.

Varje försök till överlåtelse av aktier i Erbjudandet som direkt eller indirekt är ett resultat av en överträdelse av dessa restriktioner är ogiltigt och varje försök att överlåta aktier av en person som befinner sig i Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA eller av ombud, förvaltare eller annan mellanhand som agerar på icke-diskretionär basis för en huvudman som lämnar instruktioner inom eller från Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA är ogiltigt och kommer inte att accepteras. Varje person som innehar aktier och som deltar i Erbjudandet kommer att intyga att de inte är från, befinner sig i eller deltar i Erbjudandet från Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA samt att de inte på icke-diskretionär basis agerar på uppdrag för en huvudman som är från, befinner sig i eller ger en order om att delta i Erbjudandet från Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Sydafrika eller USA.

J.P. Morgan Securities (Asia Pacific) Limited (”J.P. Morgan”) är finansiell rådgivare till HNA Tourism Group, och inte till någon annan, i samband med Erbjudandet. J.P. Morgan ansvarar inte gentemot någon annan än HNA Tourism Group för rådgivning i samband med Erbjudandet. Informationen i detta pressmeddelande har lämnats av HNA Sweden och härrör, såvitt avser de delar som avser Rezidor, från Rezidors offentligt tillgängliga information. J.P. Morgan har inte åtagit sig någon skyldighet att verifiera informationen häri och frånsäger sig allt ansvar med anledning av sådan information. Varken J.P. Morgan eller något av dess dotterbolag är skyldigt gentemot, eller accepterar någon risk, skuld eller någon form av ansvar (direkt eller indirekt, i kontrakt, i skadestånd, enligt lag eller på annat sätt) för någon person som inte är kund hos J.P. Morgan i samband med detta Erbjudande eller i övrigt.

Detta pressmeddelande har offentliggjorts på svenska och engelska. Vid en eventuell avvikelse mellan språkversionerna ska den svenskspråkiga versionen äga företräde.

[1] Priset i Erbjudandet motsvarar den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Rezidor-aktien under de 20 börsdagar som föregått dagen för offentliggörandet av ingåendet av avtalet om att förvärva Carlson Hotels som offentliggjordes den 27 april 2016, vilket i enlighet med uttalanden från Aktiemarknadsnämnden (se uttalandena AMN 2016:10 och AMN 2016:27) är det lägsta pris som ska erbjudas i Erbjudandet. Se vidare under Uttalanden från Aktiemarknadsnämnden.

[2] Det erbjudna vederlaget kommer att justeras om Rezidor genomför en utdelning eller annan värdeöverföring innan likvid har utbetalats inom ramen för Erbjudandet och kommer följaktligen att minskas med ett motsvarande belopp per aktie för varje sådan utdelning eller värdeöverföring.

[3] Baserat på 170 749 304 utestående aktier i Rezidor, exklusive de aktier som innehas av HNA Sweden genom dess indirekt helägda dotterbolag Carlson Hotels.

[4] Baserat på 170 749 304 utestående aktier i Rezidor, exklusive de aktier som innehas av HNA Sweden genom dess indirekt helägda dotterbolag Carlson Hotels.

[5] Antalet utgivna aktier i Rezidor uppgår till 174 388 857, av vilka 3 639 553 per den 30 september 2016 är Rezidors innehav av egna aktier, vilket motsvarar 2,09 procent av samtliga aktier i Rezidor. HNA Sweden innehar genom dess indirekt helägda dotterbolag Carlson Hotels 51,3 procent av aktierna i Rezidor beräknat på antalet utestående aktier (170 749 304) i Rezidor.

[6] Genom dess moderbolag HNA Tourism Group.