Deltek och Maconomy siktar på gemensam global ledarposition
USA-baserade Deltek, Inc. (NASDAQ: PROJ), en ledande leverantör av ERP-lösningar för projektorienterade verksamheter, offentliggjorde idag offentligt kontant erbjudande att förvärva 100% av aktierna i den danska ERP-leverantören Maconomy. För varje aktie i Maconomy erbjuds DKK 20,50 kontant. Om erbjudandet accepteras av Maconomys aktieägare, ser båda bolagen signifikanta fördelar och en ljus framtid för det gemensamma bolaget.
Deltek, den ledande lösningen av ERP-system och lösningar specifikt designade för projektorienterade verksamheter, har idag offentliggjort ett erbjudande att förvärva den danska ERP-leverantören Maconomy. Delteks kontanterbjudande på DKK 20,50 per aktie representerar en budpremie på cirka 50% över tisdagens slutkurs på NASDAQ OMX Copenhagen Exchange.
Maconomys styrelse och ledning stödjer enhälligt erbjudandet som förväntas avslutas i början av juli, och rekommenderar samtliga aktieägare att acceptera erbjudandet. För att sammanslagningen ska genomföras måste erbjudandet accepteras av aktieägare som totalt kontrollerar minst 90% av samtliga Maconomy-aktier. Maconomys två största aktieägare som tillsammans kontrollerar mer än 30% av Maconomys aktier har redan accepterat erbjudandet. Maconomys styrelse och ledning har också accepterat erbjudandet.
Deltek, med huvudkontor i USA, har cirka 1 100 medarbetare globalt och omsatte drygt 266 MUSD förra året, med ett nettoresultat på drygt 21 MUSD. Företaget har verksamhet i USA samt i Storbritannien, Australien och Filippinerna. Maconomy, med huvudkontor i Köpenhamn, har cirka 230 anställda och omsatte 220 MDKK föregående år, med ett nettoresultat på 20 MDKK. Företaget har verksamhet i fem europeiska länder och i USA, samt ett omfattande internationellt partnernätverk.
Deltek och Maconomy ser gemensamma fördelar
Deltek och Maconomy utgör en utomordentlig strategisk match och sammanför två spjutspetsföretag som är ledare på sina respektive marknader. Tillsammans erbjuder Deltek och Maconomy många möjligheter för respektive företag. Företagen har en kompletterande geografisk närvaro och unika styrkor i Nordamerika och Europa. Deltek säljer främst ERP-lösningar i Nordamerika. Maconomy har en stark position i Europa, men kunder spridda i mer än 60 länder. Dessutom utgör Maconomys ERP-system ett värdefullt komplement till Delteks befintliga produktportfölj.
“Vi är mycket exalterade över att sammanföra Maconomys ledande branschlösningar och expertkunskap med Deltek, och vi avser att investera i både Maconomys och Delteks produktportföljer för att erbjuda maximalt värde och flexibilitet till våra kunder. Det finns uppenbara strategiska möjligheter från detta samgående, och Maconomys innovativa lösningar och geografiska närvaro utgör ett perfekt komplement till Delteks befintliga erbjudanden till projektorienterade verksamheter. Genom att fusionera de två organisationerna kommer vi accelerera vår internationella tillväxt, penetrera nya marknader runt om i världen, och leverera nya innovativa lösningar till våra kunder”, säger Delteks President och CEO Kevin Parker.
Skapar en verklig global marknadsledare
Om sammanslagningen genomförs ser Maconomy att det kommer accelerera genomförandet av Maconomys nyligen annonserade tillväxtplan ”Global Choice 2015”. Sammanslagningen kommer också ge Maconomy en ännu starkare finansiell bas att fortsätta utvecklingen av sina välrenommerade systemlösningar.
”Deltek har poängterat att de ser Maconomys ERP-lösning och vår produktstrategi som en central värdeskapare för dem. Vi förväntar oss därför att fortsätta investera i våra innovativa lösningar och expandera vår försäljning. Inom Maconomy har vi alltid varit bäst när vi går in i specifikt definierade branscher inom området projektorienterade kunskapsorganisationer, och genom att gå samman med Deltek kommer vi att kunna fortsätta den modellen. Detta är en utomordentlig match mellan två starka företag som kompletterar varandra geografiskt, branschmässigt och lösningsmässigt. Kombinationen av Deltek och Maconomy skapar en verklig global marknadsledare med en delad vision att effektivisera projektorienterade kunskapsorganisationer, säger Maconomys CEO Hugo Dorph.
“Deltek och Maconomy delar samma långsiktiga mål att uppnå en global ledarposition inom vårt område. Genom att gå samman kan vi accelerera vår strategiska plan. Det är en “vinn-vinn”-situation för båda företagen och den föreslagna sammanslagningen är logisk för Maconomy, för Deltek och för alla inblandade intressenter, säger Delteks President och CEO Kevin Parker.
Hugo Dorph, CEO, Maconomy A/S
+45 35 27 79 00
Stefan Grahn, VD, Maconomy Sverige AB
+46 (0)8 587 077 00
About Maconomy (www.maconomy.com)
Maconomy (OMX: MACO) is a global provider of ERP business solutions for Professional Services organizations. Maconomy’s fully integrated business solution incorporates financial management, project management, time registration, resource planning, CRM, HR and business intelligence for profitable results. Selected international clients include TNS, Devoteam, Semcon, ErgoGroup, Deltares and Rambøll, as well as all of the three biggest global marketing communications networks and four of the Big Five global accounting firms. Maconomy services and supports around 600 clients in more than 50 countries worldwide.
About Deltek (www.deltek.com)
Deltek (NASDAQ: PROJ) is the leading provider of enterprise applications software and solutions designed specifically for project-focused businesses. For more than two decades, Deltek’s software applications have enabled organizations to automate mission-critical business processes around the engagement, execution and delivery of projects. More than 12,000 customers worldwide rely on Deltek to measure business results, optimize performance, streamline operations and win new business.
Deltek also offers govWin, the industry's only online community dedicated to solving common business problems for government contractors. The govWin network delivers unique and specialized content, offers innovative matching capabilities to establish and manage teaming opportunities, and provides applications to identify, pursue, and win government contracts. Over 10,000 registered members, prime contractors, and small businesses are part of the govWin community. For more information, visit www.govwin.com.
Forward-Looking Statements
This announcement contains “forward-looking statements” with respect to certain of Maconomy’s and/or Deltek’s plans and their current goals and expectations relating to their future financial condition, performance and results and other similar matters. Forward-looking statements may be identified by words such as “believe,” “belief,” “expect,” “intend,” “may,” “plan,” “should,” “would” or other similar words.
By their nature, forward-looking statements involve substantial risk and uncertainties because they relate to future events and circumstances which Maconomy or Deltek are not able to accurately predict or which are beyond the control of Maconomy and/or Deltek, including amongst other things, Danish and U.S. domestic and global economic business conditions, market-related risks such as fluctuations in interest rates and exchange rates, the policies and actions of regulatory authorities, the impact of competition, inflation, deflation, the timing impact and other uncertainties of future acquisitions or combinations within relevant industries, as well as the impact of tax and other legislation and other regulations in the jurisdictions in which Maconomy, Deltek or their respective affiliates operate.
As a result, the actual future financial condition, performance and results of Maconomy or Deltek may differ materially from the plans, goals and expectations set forth in any forward-looking statements. Before making a decision to tender Maconomy shares in the tender offer, Maconomy shareholders should be aware that the occurrence of any such event (or any of the additional events described as risk factors in Deltek’s filings with the U.S. Securities and Exchange Commission) could have a material adverse effect on Maconomy’s and/or Deltek’s future financial conditions, performance and results.
Any forward-looking statement made by either Maconomy or Deltek speaks only as of the date of the Offer Document. Neither Maconomy nor Deltek undertake any obligation to update or revise any forward-looking statements, whether as a result of new information, future events or otherwise, save in respect of any requirement under applicable laws, rules or regulations.