Meda förvärvar Alaven, ett amerikanskt specialty pharmabolag
• Meda förvärvar amerikanska Alaven
- Konsekvent steg i Medas tillväxtstrategi
- Försäljning om ca 800 MSEK och lönsamhet i nivå med Medas
- Ca 180 anställda i organisationen
- Stärker Medas position som ett globalt specialty pharmabolag
• Fördelar för Meda
- Starkare ställning på den strategiska USA-marknaden
- Etablering inom terapiområdena gastroenterologi och kvinnosjukdomar,
områden där Meda redan är verksam utanför USA
- Plattform för receptfria läkemedel i USA
• Köpeskilling 350 MUSD på skuldfri basis
• Förvärvet finansieras genom befintliga kreditfaciliteter
• Förvärvet förväntas ge positiv effekt på Medas vinst per aktie under 2011.
Meda har tecknat avtal om att förvärva det amerikanska specialty pharmabolaget Alaven. Förvärvet kommer att markant stärka Medas marknadsföringsresurser i USA och utöka terapiområdena till att inkludera gastroenterologi och kvinnosjukdomar, områden där Meda redan är verksam utanför USA.
Alaven har också en strategisk plattform inom receptfria läkemedel som uppgår till cirka en fjärdedel av den totala försäljningen. Den receptfria delen av verksamheten kommer att ytterligare diversifiera Medas intäkter i USA samtidigt som den utgör en plattform för kommersialisering av nya produkter.
Alaven har under flera år visat stabil försäljningsökning genom förvärv av strategiska tillgångar, organisk tillväxt på befintliga produkter och nya produktutvecklingar. Försäljningen uppgår till cirka 800 MSEK och företagets EBITDA-marginal är jämförbar med Medas. Alaven har cirka 180 anställda varav 150 är verksamma inom marknadsföring och försäljning. All tillverkning sker genom underleverantörer.
Alavens väldiversifierade produktportfölj innehåller ett flertal välkända varumärken. Den största produkten är Proctofoam (mot ändtarmsinflammation) med en årlig omsättning på cirka 25 MUSD. Andra viktiga produkter är Cortifoam (mot ulcerös proktit), Epifoam (primärt mot smärta efter episiotomi), Levsin (kramplösande medel, adjunktiv terapi vid behandling av magsår), Rowasa (mot distal ulcerös kolit), Trilyte (som förberedelse före koloskopiundersökning) och Prefera (vitamintillskott till gravida). Dessutom har Alaven flera intressanta produktutvecklingsmöjligheter som förväntas kunna lanseras inom de närmaste tre åren.
”Alavens produkter och affärsmodell påminner mycket om Medas. Med köpet av Alaven stärks den amerikanska delen av vår verksamhet och blir mer lönsam tack vare att vi kan dra fördel av kostnads- och marknadsföringssynergier. Det är inte lätt att hitta amerikanska specialty pharmabolag av denna kaliber så vi är mycket nöjda”, säger Anders Lönner, VD Meda.
Meda betalar 350 MUSD på skuldfri basis. Nettoskulden beräknas uppgå till 63 MUSD. Förvärvet av Alaven förväntas ge en positiv effekt på Medas vinst per aktie redan under 2011. Förvärvet finansieras helt genom Medas befintliga kreditfaciliteter. Slutligt genomförande är beroende av att sedvanliga villkor uppfylls och att den amerikanska konkurrensmyndigheten ger sitt godkännande. Förvärvet av Alaven förväntas kunna slutföras i början av oktober.
För mer information kontakta: Anders Larnholt, Vice President Corporate Development & IR, tel: 0709-458 878
MEDA AB (publ) är ett ledande internationellt specialty pharma företag. Medas produkter säljs i 120 länder världen över och bolaget har egna marknadsorganisationer i 50 länder. Medas aktie är noterad på OMX Nordic Exchange i Stockholm under Large Cap. För mer information besök www.meda.se.