Uttalande från styrelsen för MRG med anledning av William Hills offentliga uppköpserbjudande

Styrelsen för MRG rekommenderar enhälligt aktieägarna i MRG att acceptera William Hills offentliga uppköpserbjudande om 69 kronor kontant per aktie.

Detta uttalande görs av styrelsen[1] för Mr Green & Co AB (publ) (”Bolaget” eller ”MRG”) i enlighet med punkt II.19 i Nasdaq Stockholms Takeover-regler (”Takeover-reglerna”).

Bakgrund

William Hill PLC (”William Hill”), genom ett kontrollerat närstående bolag William Hill Holdings Limited, har idag lämnat ett offentligt uppköpserbjudande till aktieägarna i MRG att överlåta samtliga sina aktier i MRG till William Hill mot ett kontant vederlag om 69 kronor per aktie i MRG (”Erbjudandet”). Det totala värdet av Erbjudandet uppgår till cirka 2 819 miljoner kronor.[2]

Erbjudandet innebär en premie om:

• 48,5 procent jämfört med stängningskursen om 46,5 kronor för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm den 30 oktober 2018, den sista handelsdagen före Erbjudandets offentliggörande;

• 61,7 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen om 42,7 kronor för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm under de 30 senaste dagarna fram till den 30 oktober 2018; och

• 63,4 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen om 42,2 kronor för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm under de 90 senaste dagarna fram till den 30 oktober 2018.

Acceptperioden för Erbjudandet beräknas inledas omkring den 10 december 2018 och avslutas omkring den 11 januari 2019, med förbehåll för eventuella förlängningar.

Erbjudandets fullföljande är villkorat bland annat av att Erbjudandet accepteras i sådan utsträckning att William Hill blir ägare till aktier motsvarande mer än 90 procent av de utestående aktierna i MRG, och att samtliga för Erbjudandet och förvärvet av MRG erforderliga tillstånd, godkännanden och beslut och andra åtgärder från myndigheter eller liknande, inklusive från konkurrensmyndigheter, har erhållits på för William Hill acceptabla villkor. William Hill har förbehållit sig rätten att frånfalla fullföljandevillkoren för Erbjudandet. Erbjudandet är inte villkorat av finansiering. För ytterligare information om Erbjudandet, vänligen se William Hills pressmeddelande som offentliggjordes idag.

Styrelsen för MRG har, efter skriftlig begäran från William Hill, tillåtit William Hill att genomföra en begränsad företagsutvärdering (så kallad due diligence) i samband med förberedelserna för Erbjudandet. Utöver viss information avseende MRG:s resultat för det tredje kvartalet 2018, vilken offentliggjordes genom Bolagets delårsrapport för det tredje kvartalet den 26 oktober 2018, har William Hill inte erhållit någon insiderinformation avseende MRG under due diligence-processen.

Totalt sju aktieägare i MRG, däribland MRG:s styrelseledamöter Henrik Bergquist och Tommy Trollborg, som tillsammans innehar totalt 40,04 procent av aktierna och rösterna i MRG, har åtagit sig att acceptera Erbjudandet och lämna in samtliga sina aktier i MRG i Erbjudandet, på vissa villkor. Åtagandena upphör att gälla för det fall en tredje part, före utgången av acceptperioden för Erbjudandet (inklusive eventuella förlängningar därav) offentliggör ett erbjudande avseende samtliga aktier i MRG vilket motsvarar ett värde som överstiger värdet av Erbjudandet med åtminstone 8 procent per aktie, och under förutsättning att William Hill inte matchar det konkurrerande erbjudandet inom 10 arbetsdagar från det konkurrerande erbjudandets offentliggörande. Åtagandena upphör vidare att gälla för det fall Erbjudandet inte har förklarats ovillkorat före den 15 februari 2019.    

SEB Corporate Finance är finansiell rådgivare och Cederquist är legal rådgivare till MRG i samband med Erbjudandet.

Styrelsens rekommendation

Styrelsen har beaktat ett antal faktorer som styrelsen anser relevanta vid utvärderingen av Erbjudandet. Dessa faktorer inkluderar, men är inte begränsade till, Bolagets nuvarande strategiska och finansiella ställning och Bolagets förväntade potentiella framtida utveckling samt därtill relaterade möjligheter och risker.

Styrelsen noterar att Erbjudandet innebär en premie om 48,5 procent jämfört med stängningskursen om 46,5 kronor för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm den 30 oktober 2018, vilket var den sista handelsdagen före Erbjudandets offentliggörande, och en premie om 61,7 procent respektive 63,4 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen för Bolagets aktie på Nasdaq Stockholm under de senaste 30 respektive 90 dagarna fram till den 30 oktober 2018.

Styrelsen noterar vidare att sju aktieägare i MRG, som tillsammans innehar totalt 40,04 procent av aktierna och rösterna i Bolaget, har ingått åtaganden att acceptera Erbjudandet, på vissa villkor.

Som del av styrelsens utvärdering av Erbjudandet har styrelsen gett BDO i uppdrag att avge ett värderingsutlåtande (en så kallad fairness opinion) avseende Erbjudandet, se Bilaga 1. Enligt värderingsutlåtandet är Erbjudandet skäligt för aktieägarna från en finansiell utgångspunkt (med förbehåll för de antaganden och förutsättningar som anges i utlåtandet).

Baserat på det ovanstående rekommenderar styrelsen enhälligt aktieägarna i MRG att acceptera Erbjudandet.

Enligt Takeover-reglerna ska styrelsen, baserat på vad William Hill uttalat i pressmeddelandet med offentliggörandet av Erbjudandet tidigare idag, redovisa sin uppfattning om den inverkan genomförandet av Erbjudandet kommer att ha på MRG, särskilt sysselsättningen, och sin uppfattning om William Hills strategiska planer för MRG och de effekter dessa kan förväntas få på sysselsättningen och de platser där MRG bedriver verksamhet. Styrelsen noterar i detta avseende att William Hill har uttalat att: ”William Hill värdesätter de förmågor och den kompetens som MRG:s engagerade bolagsledning och anställda har och ser fram emot att välkomna dessa talangfulla personer till William Hill-koncernen. Efter att Erbjudandet fullföljts och en noggrann genomgång av resurserna och behoven hos de nya sammanslagna verksamheterna genomförts kommer beslut att fattas om den optimala strukturen för framtida framgång. Det finns för närvarande, före Erbjudandets slutförande, inga beslut fattade om några väsentliga förändringar för MRG:s anställda och ledning eller av den befintliga organisationen och verksamheten, inklusive anställningsvillkor och de platser på vilka bolaget bedriver verksamhet”. Styrelsen utgår ifrån att denna beskrivning är korrekt och har i relevanta hänseenden ingen anledning att ha en annan uppfattning.

Svensk rätt ska tillämpas på detta uttalande och uttalandet ska tolkas i enlighet härmed. Tvist i anledning av detta uttalande ska exklusivt avgöras av svensk domstol.

Stockholm 31 oktober 2018

Mr Green & Co AB (publ)

Styrelsen

För ytterligare information kontakta gärna:

Kent Sander, styrelsens ordförande, genom Åse Lindskog, Kommunikation och IR, tel. 0730 24 48 72, ase.lindskog@mrggroup.com

Informationen i detta pressmeddelande är sådan som MRG är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och Takeover-reglerna. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 31 oktober 2018 kl. 08:15 CET.

MRG är en snabbväxande, innovativ iGamingkoncern med verksamhet i tretton marknader. MRG erbjuder en förstklassig upplevelse med starkt fokus på Green Gaming. MRG grundades 2007 och driver iGamingsajterna Mr Green, Redbet, 11.lv, Vinnarum, Bertil, MamaMiaBingo, BingoSjov och BingoSlottet. Koncernen omsatte 1 192,0 Mkr 2017 och har över 300 anställda. MRG har spellicenser i Danmark, Italien, Lettland, Malta och Storbritannien samt sportbokslicens i Irland. MRG är noterat på Nasdaq Stockholms mid cap-lista under namnet Mr Green & Co (ticker MRG). Läs gärna mer på www.mrggroup.com.

Bilaga 1 – Fairness opinion

[1] Styrelseledamöterna Henrik Bergquist och Tommy Trollborg har på grund av intressekonflikt inte deltagit i styrelsens utvärdering av eller diskussioner rörande Erbjudandet.

[2] Baserat på 40 849 413 utestående aktier i MRG. Om MRG skulle lämna utdelning eller genomföra annan värdeöverföring innan vederlag i Erbjudandet har utbetalats kommer priset per aktie i Erbjudandet att reduceras i motsvarande mån.

Taggar: