CLX COMMUNICATIONS AB slutför förvärvet av Sinch AB

Stockholm, Sverige - CLX Communications AB (publ.) - XSTO:CLX

CLX Communications, en ledande, global leverantör av molnbaserade kommunikationstjänster meddelar att man har slutfört förvärvet av Sinch AB. Avsikten att förvärva Sinch AB offentliggjordes den 9 december 2016 då CLX presenterade ett bindande bud som Sinch ABs ägare accepterade.

"CLX grundades med visionen att bli världens största och ledande aktör på marknaden för mobil, molnbaserad kommunikation med lösningar för text, röst och IOT - Internet of Things. Efter förra höstens börsintroduktion var sommarens förvärv av Mblox ett första av flera viktiga steg mot målet. Med det nu avslutade förvärvet av Sinch tar vi ytterligare ett stort strategiskt steg för att nå vår vision." säger Johan Hedberg, VD och koncernchef, CLX Communications.

"CLX har konsekvent byggt en global marknadsposition och har snabbt blivit en maktfaktor inom molnbaserad kommunikation. CLX har en stark kundbas bestående av många ledande företag och starka varumärken inom branscher som sammantaget utgör en mycket spännande möjlighet för fortsatt tillväxt. Genom CLX förvärv av Sinch kommer vi gemensamt skapa unika, marknadsledande lösningar för integration av röstbaserad kommunikation med CLX existerande molnbaserade kommunikationslösningar." säger Andreas Bernström, grundare av Sinch.

"Jag ser fram emot att vara del av nästa spännande kapitel av hur Sveriges nästa teknikunder utvecklas till en global ledare." avslutar Andreas Bernström

Bakgrund och motiv till förvärvet av Sinch

Marknaden för kommunikation mellan företagens affärskritiska applikationer och personer (A2P), oavsett om det handlar om textmeddelanden, röstbaserade lösningar eller IOT - Internet of Things, växer mycket kraftigt. Redan inför börsnoteringen 2015 målade CLX en tydlig bild över hur bolaget såg på de kommande årens utveckling och hur man i en fragmenterad marknad skulle ta en ledande roll i marknadens konsolidering. Förvärven av MBlox och Sinch är tydliga bevis på att CLX levererar på denna strategi.

CLX har under de senaste åtta åren växt till att bli en ledande leverantör till globala företag som vill kommunicera via mobila molnbaserade lösningar med kunder, anställda och partners. Marknaden växer fortfarande kontinuerligt tack vare en ökad efterfrågan på mobil kommunikation men också tack vare nya innovativa lösningar och användningsområden.

Ledande företag runt om i världen letar ständigt efter nya sätt att bredda sin kommunikation och efter nya kanaler och teknologier för dagens globaliserade marknad. Integration av röstbaserad kommunikation i framtidens applikationer kommer vara avgörande för att vinna slaget om kunderna.

Sinch grundades 2014 då Rebtel AB beslutade att placera sin teknologi, plattform och drift i ett separat bolag. Redan 2014 såg Sinch stora tillväxtmöjligheter inom molnbaserade kommunikationstjänster och Sinch har sedan lanseringen framgångsrikt blivit leverantör till flera ledande app- och webbföretag främst på USAs västkust.

Flera av världens ledande aktörer inom mobila applikationer har insett Sinchs styrka och är idag högt värderade kunder och som till stor del bygger sin innovation inom röstbaserad kommunikation på Sinchs teknologi.       

Företag som är ledande inom utvecklingen av nya, innovativa, mobila applikationer och kommunikationslösningar, lovordar den strategiska betydelsen av att genom en partner få tillgång till världsledande teknologier inom molnbaserad kommunikation för textbaserade meddelanden, röst och IOT-lösningar (Internet of Things).

Transaktionen

CLX förvärvar Sinch till ett Enterprise Value om totalt 130 MSEK. Köpeskillingen erläggs dels i aktier i CLX dels kontant genom att vissa av Sinchs lån löses av CLX.

Inom ramen för den totala köpeskillingen har CLX lånat ut 1,5 MSEK till Sinch genom ett konvertibelt lån för att därigenom säkerställa tillgång till rörelsekapital.

Med stöd av emissionsbemyndigandet från årsstämman den 7 september 2015 har CLX styrelse beslutat om en apportemission till Rebtel Owners AB om 885 797 vederlagsaktier.

Resterande del av köpeskillingen, med avdrag för det konvertibla lånet om 1,5 MSEK, uppgående till 53 496 875 kronor betalas i kontanter.

• Genom apportemissionen ökar CLX aktiekapital med 88 579,70 kronor från 4 864 864,50 kronor till 4 953 444,20 kronor.
• Det totala antalet registrerade aktier i CLX ökar med 885 797 från 48 648 645 till 49 534 442 registrerade och utestående aktier när apportemissionen registrerats hos Bolagsverket.

Information om Sinch

Sinch har framgångsrikt vunnit och utvecklat ett flertal globala kunder, framför allt baserade på USAs västkust.

Under 2015 redovisade Sinch en omsättning på 488 MSEK och ett EBITDA-resultat på      -15,7 MSEK där merparten av omsättningen är relaterat till tjänster som köps av Rebtel. För räkenskapsåret 2016 uppskattas Sinch omsättning uppgå till ca. 490 MSEK med ett EBITDA-resultat på -27 MSEK. Siffrorna bygger på redovisat utfall för perioden 1 januari -  31 oktober 2016, samt ett prognosticerat utfall för perioden 1 november - 31 december 2016. Sinch har vid förvärvstillfället ca 40 anställda i Sverige och fem i USA.

Bedömd påverkan på bolagets verksamhet,

Under 2017 bedöms förvärvet av Sinch kosta CLX upp till ca. 45 - 55 MSEK avseende integrations- och omstruktureringskostnader. CLX förväntar sig att förvärvet endast kommer att ha en begränsad negativ påverkan på CLX vinst per aktie för 2017. CLX bedömer vidare att Sinch från och med 2018 kommer bidra positivt till CLX EBITDA-resultat samt vinst per aktie.

Tidsplan

Sinch konsolideras fr.o.m. 20 december 2016 därefter startar det planerade integrationsarbetet vilket beräknas ta ca 12 månader. CLX räknar med att Sinch är helt integrerat under inledningen av 2018.

För ytterligare information vänligen kontakta

Thomas Ahlerup
Chief Investor Relations Officer
CLX Communications AB (publ.)

Mobiltelefon     +46-768-966300
E-mail                                   thomas.ahlerup@clxcommunications.com

Om CLX Communications

CLX Communications (CLX) är en ledande global leverantör av molnbaserade kommunikationstjänster och lösningar till företag och mobiloperatörer. CLX mobila kommunikationstjänster gör det möjligt för företag att snabbt, säkert och kostnadseffektivt kommunicera globalt med sina kunder och anslutna enheter - IoT (Internet of Things).

CLX lösningar möjliggör affärskritisk kommunikation över hela världen via mobila meddelandetjänster (SMS), röst-tjänster och mobila konnektivitets-tjänster för IoT. CLX har sedan företaget grundades vuxit med lönsamhet. Koncernen har huvudkontor i Stockholm, Sverige, samt närvaro i ytterligare 20 länder.

CLX Communications aktie är noterad på NASDAQ Stockholm - XSTO:CLX.

Besök oss gärna på: www.clxcommunications.com

Viktig information

Denna kommunikation kan innehålla vissa framåtriktade uttalanden. Sådana uttalanden är alla uttalanden som inte avser historiska fakta och de innehåller uttryck som "anser", "uppskattar", "förväntar", "väntar", "antar", "förutser", "avser", "kan", "fortsätter", "bör" eller liknande. De framåtriktade uttalandena i detta meddelande är baserade på olika uppskattningar och antaganden, vilka i flera fall baseras på ytterligare antaganden. Även om CLX anser att dessa antaganden var rimliga när de gjordes, är sådana framåtriktade uttalanden föremål för kända och okända risker, osäkerheter och andra väsentliga faktorer som är svåra eller omöjliga att förutsäga och som ligger utanför CLX kontroll. Sådana risker, osäkerheter och väsentliga faktorer kan medföra att de faktiska resultaten kan komma att avvika väsentligt från de resultat som uttryckligen eller underförstått anges i denna kommunikation genom de framåtriktade uttalandena. Informationen, uppfattningarna och de framåtriktade uttalandena i detta meddelande gäller enbart per dagen för detta meddelande och kan förändras utan att det meddelas.

Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 21 december 2016 kl. [08:00] CET.